АНАЛИЗ И ПУТИ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

Оглавление
ВВЕДЕНИЕ 3
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 6
1.1 Сущность и роль финансового анализа предприятия 6
1.2 Методика финансового состояния предприятия 9
1.3 Информационная основа финансового анализа 32
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «АТОМТРУДРЕСУРСЫ-ТВЕРЬ» 37
2.1 Краткая характеристика исследуемого предприятия 37
2.2 Анализ состава и структуры имущества предприятия по данным актива баланса 44
2.3 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия 51
2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия 55
2.5 Анализ прибыли и рентабельности предприятия 59
2.6 Анализ деловой активности предприятия 63
2.7 Оценка вероятности банкротства ООО «Атомтрудресурсы-Тверь» 73
ГЛАВА 3. ПУТИ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «АТОМТРУДРЕСУРСЫ-ТВЕРЬ» 78
3.1 Меры по снижению и ускорению оборачиваемости дебиторской задолженности ООО «Атомтрудресурсы-Тверь» 83
3.2 Обоснование предложенных мер 87
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 92
СПИСОК ИСТОЧНИКОВ ИНФОРМАЦИИ 96
ПРИЛОЖЕНИЯ 100

1.1 Сущность и роль финансового анализа предприятия
Для определения сущности финансового анализа как вида деятельности, с одной стороны, и как науки, с другой, необходимо дать определение основных составляющих его элементов. Такими элементами являются: финансы предприятия, структура средств предприятия, структура имущества предприятия, финансовое состояние предприятия, цели финансового анализа, субъекты финансового анализа, место финансового анализа как науки, взаимодействие финансового анализа с другими видами деятельности.
Что же является финансовым состоянием предприятия?
Савицкая Г.В. определяет финансовое состояние предприятия как «экономическую категорию, отражающую состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени» [25].
Ковалёв А.И. и Привалов В.П. считают, что финансовое состояние представляет собой «совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование ресурсов» [13].
...

1.2 Методика финансового состояния предприятия
Оценка финансового состояния предприятия играет важнейшую роль в управлении предприятием, поскольку каждое управленческое решение должно быть аналитически обосновано. Она являет собой способ, позволяющий выявить финансовое благополучие и динамику развития предприятия.
Финансовое состояние представляет собой характеристику финансовой устойчивости, конкурентоспособности, использования финансовых ресурсов и капитала, способности выполнения обязательств перед государством, другими хозяйствующими субъектами и персоналом.
Основными направлениями финансового состояния предприятия являются:
1. Оценка динамики движения и состояния состава и структуры активов.
2. Оценка динамики движения, состава, состояния и структуры источников собственного и заемного капитала.
3. Анализ расчётных и абсолютных показателей финансовой устойчивости компании, оценка изменения уровня и выявление тенденции изменения.

1.3 Информационная основа финансового анализа
Особое значение в качестве информационной основы финансового анализа имеют бухгалтерские данные, а отчётность становится основным средством коммуникации, обеспечивающим достоверное представление информации о финансовом состоянии предприятия. Причин тому несколько, основная из них состоит в изменении форм собственности. Этот процесс, наиболее динамично развивающийся в сфере обращения, вполне естественно привел к разрушению многих вертикальных связей и последовавшей за этим информационной обособленности предприятий.
На сегодняшний день Российские компании продолжают составлять финансовую отчётность в соответствии с российской системой бухгалтерского учета (РСБУ). Она регламентирована Федеральным законом от 06.12.
...

2.1 Краткая характеристика исследуемого предприятия
Головная организация «Атомтрудресурсы» была создана в Москве для обслуживания Центрального аппарата ОАО «Концерн «Росэнергоатом» в мае 1997 года, её представительства при атомных станциях стали создаваться позднее. Организация при Калининской АЭС была основана в сентябре
2007 года и получила название ООО «Атомтрудресурсы-Тверь».
«Атомтрудресурсы» были созданы как специализированное предприятие для оказания услуг производственно-технического и социального характера предприятиям и организациям «Концерна Росэнергоатом». Необходимость появления предприятия на свет была обусловлена тем, что в то время все силы отрасли были направлены прежде всего на повышение технической безопасности атомных станций, а социальные проблемы оставались без внимания.
...

2.2 Анализ состава и структуры имущества предприятия по данным актива баланса
В сравнительном аналитическом балансе представляются основные разделы актива и пассива баланса. Сравнительный аналитический баланс характеризует как структуру отчетной бухгалтерской формы так и динамику отдельных ее показателей.
Анализ финансового состояния начинают с изучения состава и структуры имущества предприятия по данным актива баланса.
Анализ динамики состава и структуры имущества дает возможность установить размер абсолютного прироста или уменьшения всего имущества предприятия и отдельных его видов. Прирост (уменьшение) актива свидетельствует о расширении (сужении) деятельности предприятия.

Таблица 5
Сравнительно - аналитический баланс
ООО «Атомтрудресурсы-Тверь» за 2012 - 2015 гг.
Наименование показателя
2012 г.
2013 г.
2014 г.
2015 г.
Отклонение +/-

тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
% к итогу
АКТИВ
I.Внеоборотные активы
II.
...

2.3 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия
Для оценки ликвидности и платежеспособности организации произведем оценку абсолютных показателей ликвидности баланс
ООО «Атомтрудресурсы-Тверь».
Ликвидность – экономический термин, обозначающий способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Таким образом, ликвидный – значит обращаемый в деньги.
Платежеспособность – это возможность предприятия расплачиваться по своим обязательствам.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении размеров средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности, с суммами обязательств по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения табл. 8.
В структуре активов предприятия показало, что в структуре имущества за 2015 год преобладают Быстро реализуемые активы (А2).
В структуре пассивов за 2015 год преобладают Наиболее срочные обязательства (П1).
...

2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия
Финансовая устойчивость предприятия - это определенное состояние счетов предприятия, гарантирующее его постоянную платежеспособность. В результате осуществления какой-либо хозяйственной операции финансовое состояние предприятия может остаться неизменным, улучшиться или ухудшиться.
Оценка степени независимости предприятия от заемных источников финансирования необходима, для того, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам ее финансово-хозяйственной деятельности. Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении.
...

2.5 Анализ прибыли и рентабельности предприятия
Анализ финансовых результатов деятельности организации начинают с изучения состава, структуры и динамики показателей прибыли по данным бухгалтерской (финансовой) отчётности - формы № 2 (табл. 13).
Выручка от реализации работ, услуг в 2015 г. увеличилась по сравнению с предыдущими годами на 207 % соответственно за счёт заключения дополнительных договоров на оказание услуг с Калининской АЭС.
Производственная себестоимость продукции, работ (услуг) в 2015 г. увеличилась по сравнению с предыдущими годами на 216 % в связи с дополнительным объёмом заключённых договоров, увеличением зарплаты и
т. д.
Управленческие расходы в 2014 году составили 8707 тыс. руб. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года управленческие расходы увеличились на 3362 тыс. руб. Управленческие расходы в 2015 г. увеличились по сравнению с 2012 годом на 2022 тыс. руб. и или на 42 %.
Основными факторами, повлиявшими на изменение чистой прибыли в 2015 г.
...

2.6 Анализ деловой активности предприятия
Стабильность финансового положения предприятия в условиях рыночной экономики обусловлена значительной степени его деловой активностью, которая зависит от широты рынков сбыта продукции, его деловой репутации, степени выполнения плана по основным показателям хозяйственной деятельности, уровня эффективности использования ресурсов и устойчивости экономического роста.
Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости оборота его средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных коэффициентов. К показателям характеризующим деловую активность, относятся коэффициенты оборачиваемости и рентабельности. Коэффициент оборачиваемости - это финансовый коэффициент показывающий интенсивность использования (скорость оборота) определенных активов или обязательств. Коэффициенты оборачиваемости выступают показателями деловой активности предприятия.
...

2.7 Оценка вероятности банкротства ООО «Атомтрудресурсы-Тверь»
Несостоятельность (банкротство) - признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам, о выплате выходных пособий и (или) об оплате труда лиц, работающих или работавших по трудовому договору, и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей. Определение, основные понятия и процедуры, связанные с банкротством предприятий (юридических лиц), содержатся в Федеральном законе от 26.10.2002 г. N 127-ФЗ "О несостоятельности (банкротстве)".
Основным признаком банкротства является неспособность предприятия обеспечить выполнение требований кредиторов в течение трех месяцев со дня наступления сроков платежей. По истечении этого срока кредиторы получают право на обращение в арбитражный суд о признании предприятия-должника банкротом.
...

3.1 Меры по снижению и ускорению оборачиваемости дебиторской задолженности ООО «Атомтрудресурсы-Тверь»
Рассчитанные значения показателей финансового состояния показывают, что финансовая устойчивость и платежеспособность предприятия нарушены. Коэффициент абсолютной ликвидности немного выше рекомендуемого значения. Только 30 % от всей суммы краткосрочных обязательств
ООО «Атомтрудресурсы-Тверь» может оплатить в ближайшее время. Коэффициент быстрой ликвидности один из важных финансовых коэффициентов, который показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счёт средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчётам с дебиторами. Коэффициент быстрой ликвидности имеет избыточное значение - 1,8. Это вызвано тем, что в структуре имущества значительный удельный вес занимает дебиторская задолженность (80,7 %).
...

3.2 Обоснование предложенных мер
Напомним о произошедших балансовых изменениях. В активе баланса сумма средств от факторинговой операции увеличивает сумму денежных средств предприятия на 10054 тыс. руб. При этом уменьшается дебиторская задолженность с 25544 до 15490 тыс. руб. Комиссионная плата за факторинговую операцию уменьшает прибыль предприятия на 664,47 тыс. руб.
Составим проектный баланс с учётом этих изменений. В табл. 18 представлены данные проектный баланса.
...

ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Финансовое состояние представляет собой наиболее важную характеристику финансовой устойчивости, конкурентоспособности, использования финансовых ресурсов и капитала, способности выполнения обязательств перед государством, другими хозяйствующими субъектами и персоналом.
Целью нашего исследования являлся анализ финансового состояния
ООО «Атомтрудресурсы-Тверь» за 2012 - 2015 годы и разработка путей его улучшения. Для достижения указанной цели мы ответили на ряд поставленных задач во введении.
Анализ теории рассматриваемого вопроса показал, что финансовое состояние предприятия - это характеристика его имущественного состояния и размеры его обязательств на определенную дату; одновременно с этим, это и характеристика способности предприятия отвечать по своим обязательствам (то есть его платежеспособность и финансовая устойчивость); а также его способность развиться и наращивать экономический потенциал.
...

СПИСОК ИСТОЧНИКОВ ИНФОРМАЦИИ
Описание нормативно-правовых актов органов законодательной исполнительной власти
1. Гражданский кодекс Ч.1 от 30.11.1994 №51-ФЗ (в ред. от 02.03.2015г.); Ч.2 от 26.01.1996 №14-ФЗ (в ред. от 22.01.2015г.); Ч.3 от 26.11.2001 №146-ФЗ (в ред. от 05.05.2014г.); Ч.4 от 18.12.2006 №230-ФЗ (в ред. от 31.12.2014г.): официальный сайт [Электронный ресурс]:// Режим доступа: http//www.consultant.ru/
2. Налоговый кодекс Р.Ф. Ч.1 от 31.07.1998 №146-ФЗ (в ред. от 29.11.2014г.); Ч.2 от 05.08.2000 №117-ФЗ (с изменениями и дополнениями от 08.03.2015г.) официальный сайт [Электронный ресурс]:// Режим доступа: http//www.consultant.ru/
3. Кодекс РФ об административных правонарушениях от 30.12.2001 №195-ФЗ (принят ГД ФС РФ 30.12.2001) (ред. от 30.03.2015г. №67-ФЗ): официальный сайт [Электронный ресурс]:// Режим доступа: http//www.consultant.ru/
4. ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002г. №127-ФЗ (в редакции от 29.12.2014 г.) ( с изм. и доп. вступающими в силу от 01.01.2016 г.): официальный сайт [Электронный ресурс]:// Режим доступа: http//www.consultant.ru/
5. Методические рекомендации по проведению анализа финансового состояния, (приложение к приказу ФСФО РФ от 23.01.2001 г. №16): официальный сайт [Электронный ресурс]:// Режим доступа: http//www.consultant.ru/
Описание книг одного и более авторов
6. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности: Учебник / В.И. Стражев, Л.А. Богдановская, О.Ф. Мигун и др.; Под общ. ред. В.И. Стражева. – Мн.: Выш. Шк., 2011. – 480 с.
7. Артеменко В.Г. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для студентов. / В.Г. Артеменко, В.В. Остапова. – Москва: Издательство «Омега», 2009. – 270 с.
8. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта / И.Т. Балабанов. – М.: Финансы и статистика, 2010. – 208 с.
9. Басовский, Л.Е. Лунева, А.М. и др., Экономический анализ. Учеб. пособие / Под ред Л Е Басовского – М.: ИНФРА М, 2011. – 222 с.
10. Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика, 2011. – 322 с.
11. Грищенко, О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. / О.В. Грищенко. – Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2010. – 112 с.
12. Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: учебник / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2010. – 368 с.
13. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры / В.В. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2012. – 560 с.
14. Кокин А.С., Ясенев В.Н., Яшина Н.И. Методология и практика финансового менеджмента. Часть I: учебно-методическое пособие / Кокин А.С., Ясенев В.Н., Яшина Н.И. – Н.Новгород: Типография Нижегородского госуниверситета, 2006. – 166 с.
15. Колпина Л.Г. Финансы предприятий: Учебник / Л.Г. Колпина, Т.Н. Кондратьева, А.А. Лапко и др.; Под общ. ред. Л.Г. Колпиной. – Мн.: Выш. шк., 2010. – 336 с.
16. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / А.И. Алексеева, Ю.В. Васильев, А.В. Малеева, Л.И. Ушвицкий. – М: КНОРУС, 2010. – 672 с.
17. Литовченко В.П. Финансовый анализ: Учеб. пособие / В.П. Литовченко. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2012. – 216 с.
18. Любушин, Н.П. Лещева, В.Б., Дьякова, В.Г. Теория экономического анализа Учебно-методический комплекс/ под ред. проф. Н.П. Любушина – М Юрист 2012. – 480 с.
19. Мерзликина, Г.С., Шаховская Л.С. Проблемы оценки потенциала предприятия // Вопросы экономики. – 2008. -№7. – С. 26-30.
20. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций / А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев. - 2-e изд., перераб. и доп. - М.: НИЦ Инфра-М, 2013. - 208 с.
21. Остапенко В.В. Финансы предприятий: Учеб. пособие / В.В. Остапенко. – М.: Омега-Л, 2011. – 304 с.
22. Панков, В.В. Анализ содержания некоторых показателей финансового состояния бизнеса // Экономический анализ: теория и практика. – 2008. -№1. – С. 2-9.
23. Пашкина И.Н., Соснаускене О.И., Фадеева О.В. Работа с дебиторской задолженностью. Возврат долгов. – М.: Система ГАРАНТ, 2009. – С. 98.
24. Пласкова Н.С. Анализ финансовой отчетности: учебник. – М.: Эксмо, 2010. – 384 с.
25. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Г.В. Савицкая. – М.: ИНФРА-М, 2011. – 512 с.
26. Сергеев И.В., Веретенникова И.И. Экономика организаций (предприятий): учеб./ И.В. Сергеев. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2011. – 560 с.
27. Стоянова Е.М. Финансовый менеджмент. Российская практика. – М.: Перспектива, 2009. – 453 с.
28. Титов, В.А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2005. – 352 с.
29. Ткачук М.И. Основы финансового менеджмента. Учеб. пособие / М.И. Ткачук, Е.Ф. Киреева. – М.: Велби, 2011. – 416 с.
30. Финансовое управление фирмой / В. И. Терехин, С. В. Моисеев, Д. В. Терехин, С. Н. Циганков; Под ред. В. И. Терехина. – М.: ОАО «Изд–во Экономика», 2012. – 597 с.
31. Хотинская, Г.И. Анализ хозяйственной деятельности организации: учебное пособие / Г.И. Хотинская, Г.В. Харитонова. – 2–е изд., перераб. и доп. – М. :Изд-во «Дело и Сервис», 2013. – 649 с.
32. Черутова М.И. Финансовый менеджмент: учеб. пособие – 3-е изд. – М.: Флинта: МПСИ, 2010. – 104 с.
33. Шеремет А.Д. Финансы предприятий: менеджмент и анализ / А.Д. Шеремет, А.Ф. Ионова. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 479 с.
34. Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С. Финансы предприятий - М.: ИНФРА-М, 2012. – 540 с.
35. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи. - М.: Финансы и статистика, 2011 – 276 с.
36. Экономический анализ: Основы теории. Комплексный анализ хозяйственной деятельности организации : учебник / под.ред. проф. Н.В. Войтоловского, проф. А.П. Калининой, проф. И.И. Мазуровской. – 2-е изд., перераб. и доп. – М. : Высшее образование, 2013. – 513 с.
37. Научный журнал «Проблемы учета и финансов № 4 / 2013» статья «Современная методика анализа ликвидности бухгалтерского баланса» Тюленева Н.А.
38. Интернет ресурс: http://www.consultant.ru/