Разработка бизнес-плана реструктуризации финансовой задолженности с целью предотвращения банкротства

Введение

Стремительный переход России к рыночным отношениям хозяйствования, формирование товарных и финансовых рынков, конкуренция предъявили новые, ужесточенные требования к организациям. Прогрессивное развитие организации в большинстве зависит от того, насколько эффективно предприятие воспринимает рыночные перемены и адаптируется к новым условиям производственно-хозяйственной деятельности. Не все организации готовы к быстро меняющейся рыночной конъюнктуре, и многие из них оказываются на грани банкротства, но очень часто предотвратить банкротство, оздоровить и вывести предприятие из состояния кризиса можно при помощи его реструктурирования.
Анализ способов управления долговыми обязательствами предприятия в аспекте нахождения механизмов повышения эффективности финансово-экономической деятельности предприятия следует проводить обособленно по дебиторской и кредиторской задолженности, а затем, сопоставив полученные результаты, рассмотреть их во взаимосвязи.
Исследуя характера изменения дебиторской и кредиторской задолженности в динамике за несколько лет, можно судить не только об усилении либо ослаблении исполнительной дисциплины в расчетах компании с поставщиками и поставщиками, клиентами и заказчиками. Косвенно тенденции роста дебиторов и долгов, значащихся за ними, говорят о серьезных проблемах в экономическом менеджменте и понижении его производительности, о потребности принятия мер в данном направлении. Вместе с этим рост задолженности потребителей может быть связан с значимым повышением объема продаж на протяжении последних лет и, в случае если плательщики надежны, то беспокойства за будущее экономическое положение компании вызывать не должен.
В критериях оперативного и правильного антикризисного управления даже на самой заключительной стадии банкротства предприятие еще быть может сохранено как самостоятельная финансово-хозяйственная единица, а в последующем, с возобновлением платежеспособности и денежной стабильности, быть высоко конкурентоспособным, доходным предприятием.
Целью данной дипломной работы является разработка бизнес-плана реструктуризации финансовой задолженности организации, с целью предотвращения банкротства на примере предприятия – ОАО «Новосибирск-Лада».
Задачи исследования заключаются в следующем:
- рассмотрение экономической сущности финансовой задолженности;
- характеристика основных экономических показателей деятельности ОАО «Новосибирск-Лада»;
- анализ финансового состояния предприятия;
- разработка бизнес-плана реструктуризации задолженности.
Объектом анализа является ОАО «Новосибирск - Лада». Предметом анализа является бухгалтерская документация данного предприятия.
Актуальность темы обусловлена тем, что осуществление в стране рыночных реформ, высокий уровень нестабильности факторов внешней финансовой среды и ряд других причин приводят к возникновению финансовой задолженности повсеместно. Чтобы не допустить банкротства организации, управленческий персонал должен рассматривать пути выхода из сложившейся ситуации, в том числе и методом реструктуризации финансовой задолженности.

Содержание

Введение 6
Глава 1. Теоретические вопросы реструктуризации 8
1.1. Понятия и основные виды реструктуризации 8
1.3. Управление дебиторской и кредиторской задолженностями 16
Глава 2. Анализ финансового состояния предприятия 25
2.1 Общая характеристика предприятия 25
2.2 Анализ финансового состояния (коэффициенты) 28
2.3 Проблемы урегулирования дебиторской и кредиторской задолженностей 45
3. Бизнес - план по реструктуризации финансовой задолженности с целью предотвращения банкротства 49
3.1. План реструктуризации задолженности 49
3. 2. Мероприятия по восстановлению платежеспособности и поддержке эффективной хозяйственной деятельности 50
3.2.1. Взаимозачет 52
3.2.2. Контроль и управление за дебиторской задолженностью 54
3.2.3 Снижение кредиторской задолженности за счет создания маркетингового отдела 65
Заключение 76
Список литературы 79
Приложения 82
Приложение А (обязательное) Бухгалтерский баланс ОАО «Новосибирск-Лада» на 31 декабря 2013 года 82
Приложение Б (обязательное) Отчет о финансовых результатах ОАО «Новосибирск-Лада» за 2013 год 84

Заключение

На основании проведенного исследования возможно сформулировать нижеследующие выводы.
Главнейшим направлением работ по экономическому оздоровлению ОАО «Новосибирск – Лада» является реструктуризация его финансовой задолженности.
Реструктуризация фирмы - это перестройка в целях обеспечения успешного распределения и применения всех его ресурсов (материальных, экономических, трудовых, научно-технических).
Потребность проведения реструктуризации вызывают, с одной стороны, трудности выживания, с другой - потребность увеличения эффективности от деятельности в современных условиях, возможностями снижения доходности, повышением значения конкурентной борьбе.
Вероятность воплощения планов реструктуризации ориентируется почти всеми факторами: своевременностью осуществления, то есть проведением в нужный момент; верным выбором направления; наличием или же вероятностью набора, подготовки в применимые сроки требуемых кадров; наличием или же возможностью заимствования капитала и др.
В литературе под экономическим оздоровлением понимается совокупность событий, нацеленных на решение денежных затруднений компании, увеличение платежеспособности, совершенствование экономической стабильности, производительности работы. В масштабах законодательства под экономическим оздоровлением понимается процедура, используемая в деле о банкротстве к должнику в целях возобновления его платежеспособности и закрытия задолженности согласно с графиком погашения задолженности». В законодательстве помимо прочего дано понятие санации, которое в сущности близко к первым двум определениям: санация - меры, принимаемые владельцем имущества должника - унитарного фирмы, учредителями (участниками) должника, кредиторами должника и другими лицами в целях предотвращения разорения и возобновления платежеспособности должника, на каждой стадии рассмотрения дела о разорении.
На 31 декабря дебиторская задолженность составляла 6291 тысяч рублей, кредиторская задолженность – 21541 тысяч рублей.
ОАО «Новосибирск – Лада» находится не в лучшем экономическом состоянии, что заметно из рассчитанных ранее коэффициентов при анализе хозяйственной деятельности организации.
В системе финансового оздоровления организации во-первых, нужно обширно применять внутренние резервы экономической стабилизации. Это связано с тем, что успешное их использование разрешает не только снять экономическую опасность разорения, но и в значительной мере спасти компанию от зависимости применения заемных денег, ускорить ее восстановление с наименьшими издержками. В случае если абсолютная реализация внутренних возможностей выхода организации из кризисного экономического состояния не разрешает вернуть платежеспособность и экономическую стабильность в нужном размере для эффективного ее функционирования, то тогда следует обратиться к внешней поддержке. Механизм внешней помощи для решения трудностей организации-должника и кредиторов имеет в своем составе два направления: санация организации-должника в разных формах; реструктуризация организации и реорганизация юридического лица-должника.
Реструктуризация разного рода долгов представляет из себя трудоемкий процесс, в любом конкретном случае её проведение находится в зависимости от тех событий, которые сформировались в следствие хозяйственной деятельности организации. Позитивные или же отрицательные факторы проведения реструктуризации долгов во многом зависят от характера критерий ранее заключенных договоров, предусмотренных штрафных наказаний, размера и вида долгов или же обязанностей, сроков их выполнения или же выплат, экономического состояния кредиторов, установленных ставок рефинансирования, совокупной финансовой ситуации в стране и регионе.
В настоящей работе предложены мероприятия по реструктуризации дебиторской и кредиторской задолженности. В следствие которых значительно понизилась как дебиторская задолженность – до 3774 тысяч рублей, так и кредиторская задолженность - до17736 тысяч рублей, что свидетельствует о эффективности предложенных проектов.

 

Список литературы

1. Налоговый кодекс РФ (часть вторая) от 05.08.2000 № 117-ФЗ; (в ред. на 30.09.2013).
2. Гражданский кодекс РФ (часть вторая) от 26.01.1996 № 14-ФЗ; (в ред. от 28.12.2013).
3. Федеральный закон Российской Федерации от 06.12.11 № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете» (ред. от 28.12.2013)// «Российская газета», N 278, 09.12.2011.
4. Федеральный закон Российской Федерации от 26.12.1995 № 208-ФЗ «Об акционерных обществах»; (в ред. от 28.12.2013)// «Российская газета», N 248, 29.12.1995.
5. Приказ Минфина РФ от 29 июля 1998 г. N 34н «Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации»; (в ред. от 24.12.2010)// «Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти», N 23, 14.09.1998.
6. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.10.2002 N 127-ФЗ (принят ГД ФС РФ 27.09.2002) (действующая редакция от 12.03.2014) // «Российская газета», N 209-210, 02.11.2002.
7. Положение по бухгалтерскому учету (ПБУ 4/99): утверждено приказом Минфина РФ от 6 июля 1999г. №43н // «Финансовая газета», N 34, 1999.
8. Приказ Министерства финансов РФ от 02.07.2010 г. № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» // «Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти», N 35, 30.08.2010.
9. Приказ Министерства финансов РФ от 05.10.2011 г. № 124н «О внесении изменений в формы бухгалтерской отчетности организаций, утвержденные приказом Министерства финансов Российской Федерации от 02.07.2010 г. № 66н» // «Российская газета», N 291, 26.12.2011.
10. Абрютина М. С. Экспресс-анализ финансовой отчетности: Метод. пос. М.: Дело и Сервис, 2003. 256 с.
11. Белых Л.П., Федотова А.С. Реструктуризация предприятия: Учеб. пособ. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010. - 230 с.
12. Богаченко В.М. Основы бухгалтерского учета. - Ростов на/Д: Феникс, 2013. – 336 с.
13. Богаченко B. M. Бухгалтерский учет: Учебник / В.М. Богаченко, Н.А. Кириллова. – Изд. 8-е, перераб. и доп. – Ростов н/Д: Феникс, 2012. – 480 с.
14. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: учеб. пособие / под. ред. Я.В. Соколова. – М.: Магистр, 2009. – 479 с.
15. Бухгалтерский учет. /Под ред. Гомола А. И., Кириллов В. Е., Кириллов С.В. Учебник. (2-е изд., испр. и доп.) – М.: Изд. центр, 2010. – 384 с.
16. Валдайцев С.В. Оценка бизнеса и управление стоимостью предприятия: Учеб. пособ. - М.: ЮИТИ - ДАНА, 2010. - 450 с
17. Вещунова Н.Л. Бухгалтерский и налоговый учет. - М.: Проспект, 2010. - 872с.
18. Вещунова Н.Л. Налоги Российской Федерации. СПб.: Питер, 2011. – 390 с.
19. Вещунова Н.Л., Фомина Л.Ф. Бухгалтерский учет. – М.: Рид Групп, 2013. – 608 с.
20. Вещунова Н.Л., Фомина Н.Л. Бухгалтерский учет на предприятиях различных форм собственности. – СПб.: Издательский торговый дом «Гарда», 2010. – 640 с.
21. Гиляровская, Л.Т. Экономический анализ / Под ред. проф. Л.Т. Гиляровской. - М.: ЮНИТИ, 2008. - 487с.;
22. Гомола А.И., Кириллов В.Е., Кириллов С.В. Бухгалтерский учет. – М.: Академия, 2011. – 432 с.
23. Грачев А. В. Финансовая устойчивость предприятия: критерии и методы оценки в рыночной экономике: Учеб. пос. 2-е изд. М.: Дело и Сервис, 2008. 400 с.
24. Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова, - М.: ИНФРА-М, 2008. - 336 с.
25. Ефимова О.В. Как анализировать финансовое положение предприятия. - М.БШ « Интер - синтез», 2008. - 145 с.
26. Касьянова Г.Ю. Главная книга бухгалтера: учеб. пособие для вузов.— 2-е изд., перераб. и доп. — М.: АБАК, 2010 .— 864c.
27. Кожарский В.В.,Кожарская Н.В. Теория бухгалтерского учета в вопросах и ответах:— Минск: Изд-во Гревцова, 2009 .— 224c.
28. Колмыкова Т.С. Инвестиционный анализ: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2009. - 204 с.
29. Лапуста, М.Г. Финансы организаций (предприятий): Учебник/ М.Г. Лапуста, Т.Ю. Мазурина. - М.: "Дело и сервис", 2008. - 575 с.
30. Лебедева Е.М. Бухгалтерский учет (2-е изд., перераб. и доп.). – М.: Академия, 2012. – 304 с.
31. Левчаев П.А. Финансовый менеджмент и налогообложение организаций. Учебное пособие/ П.А. Левчаев. - Саранск: Мордовский гуманитарный институт, 2010 г.
32. Мазур И.И., Шапиро В.Д. Реструктуризация предприятий и компаний. Справочное пособие для специалистов и предпринимателей. -- М.: Высшая школа, -- 2000 – 496 с.
33. Муравицкая Н.К., Корчинская Г.И. Бухгалтерский учет (3-е изд., перераб. и доп.) М.: Академия, 2010. 592 с.
34. Науменко Б. В. Менеджмент: учебное пособие. – Мурманск: Изд-во МГТУ, 2009. – 307 с.
35. Половинкин П.Д. Риск в предпринимательской деятельности. М.2007. -320 с.
36. Поляк Г.Б. Финансовый менеджмент. М. -2009. - 234 с.
37. Попова О. В., Кордович В.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. Учебное пособие. – СПб;: Издательство Политехнического Университета. - 2013.-136с.
38. Соколов Я.В., Терентьева Т.О. Бухгалтерский учет и аудит: современная теория и практика: учебник:.— М.: Экономика, 2010 .— 438c
39. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа деятельности коммерческой организаций – 2-е изд., перераб. И доп.– М.: ИНФРА-М, 2012.-208с
40. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа М: ИНФРА - М, 2008. - 211 с.
41. Шим Дж.К., Сигел Дж.Г. Финансовый менеджмент. - М.: Филинъ, 2008. - 133 с.
42. Шумпетер И Теория экономического развития (исследование предпринимательской прибыли, капитала, кредита, процента и цикла конъюнктуры). М.- 2010. - 223 с
43. Кочетков Е. П. Финансово-экономическая устойчивость: теоретические аспекты оценки и управления // Эффективное антикризисное управление. 2011. №2 (65). С. 116–120.
44. Кочетков Е. П. Система управления финансово-экономической устойчивостью бизнеса: механизмы поддержания и восстановления (институциональный аспект) // Финансовая аналитика: проблемы и решения. 2012. №7 (97). С. 31–43.
45. Анализ финансового состояния предприятия [Электронный ресурс] URL:http://afdanalyse.ru/publ/finansovyj_analiz/analiz_balansa/analiz_likvidnosti_balansa_predprijatija/10-1-0-21 (дата обращения 20.04.2014 г.)
46. Калинина Т.В. Расчет показателей финансового состояния организации с учетом новых форм финансовой отчетности - Электронное научное издание «Вестник РГАЗУ», 2012 [Электронный ресурс] URL: http://www.rgazu.ru/db/vestnic/2012(3)/econom/010.pdf (дата обращения 20.04.2014 г.)
47. Корчагин Ю.А. ФИНАНСОВАЯ РЕСРУКТУРИЗАЦИЯ ЦИРЭ: Центр исследований региональной экономики [Электронный ресурс] URL: http://www.lerc.ru/?part=articles&art=20&page=3 (дата обращения 20.04.2014 г.)
48. Кочетков Е.П. План восстановления платежеспособности компании [Электронный ресурс] URL: http://www.cfin.ru/finanalysis/reports/insolvency_plan.shtml (дата обращения 20.04.2014 г.)
49. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами [Электронный ресурс] URL: http://www.audit-it.ru/finanaliz/terms/liquidity/working_capital_ratio_means.html (дата обращения 20.04.2014 г.)
50. Финансовый анализ профессиональная система финансового анализа [Электронный ресурс] URL: http://1fin.ru/?id=105 (дата обращения 20.04.2014 г.)