Дебиторская задолженность компании: виды и способы управления

Дебиторская задолженность предстает как часть оборотного капитала компании, которая является одной из важных характеристик, отражающих ее финансовое положение. Рост дебиторской задолженности негативным образом оказывает влияние на финансовое положение компаний. Связано это с тем, что денежные средства не принимают участия в хозяйственном обороте, а значит, не приносят дохода организации.
Такого рода ситуация ставит компании в затруднительное положение при осуществлении расчетов с иными контрагентами и партнерами. Проблемы с расчетами могут повлечь различные расходы непредвиденного характера, к примеру, неустойки за нарушение договорных обязательств, пени, штрафы, привлечение внеплановых ссуд.
В связи с этим дебиторская задолженность имеет несколько аспектов, которые являются взаимодополняющими:
1) это часть продукции (работ, услуг), которая продана покупателям, но при этом не оплачена вовремя (формирование дебиторской задолженности происходит по причине несовпадения срока отгрузки продукции, выполнения работы и их оплаты);
2) это один из элементов в составе оборотных активов, источниками финансового обеспечения которых являются собственные или заемные средства;
3) это средство погашения кредиторской задолженности. Возникает дебиторская задолженность в итоге проведения расчетных операций компании. В процессе осуществления расчетных операций компания одновременно выполняет две важные роли: финансового донора и реципиента.
Как финансовый донор компания проводит кредитование одних контр-агентов, в качестве которых выступают покупатели ее продукции. Как реципиент - компания, наоборот, получает средства от иных контрагентов во временное пользование; контрагентами выступают поставщики сырья, материалов, услуг.
Практически у каждой компании, работающей с отсрочкой платежа за поставляемую и продаваемую продукцию (товары) имеются проблемы формирования и управления дебиторской задолженностью, среди которых чаще всего выделяют: недостаток достоверной информационных сведений по поводу сроков погашения дебиторами своей задолженности; отсутствие организации работы по управлению дебиторской задолженностью, в частности, не производится оценка кредитоспособности потенциальных партнеров-дебиторов, и рассредоточенности функций по управлению дебиторской задолженностью между разными подразделениями компании.
На современном этапе развития государства существует значительное замедление платежного оборота, которое вызывает рост дебиторской задолженности в компаниях. Вследствие всего этого в качестве значимой задачи всего финансового менеджмента в компаниях выступает результативное управление задолженностью дебиторов, основное направлено которого - на оптимизацию совокупной ее величины и обеспечение своевременности инкассации долговых обязательств, а это отражается на эффективном функционировании субъекта экономики в целом.
В свете изложенного выше проведение разработки системы управления дебиторской задолженности эффективного характера является актуальным.
Цель выпускной квалификационной работы – осуществление разработки политики по управлению задолженностью дебиторов организации.
Согласно намеченной цели были поставлены задачи:
- представить сущность и классификацию дебиторской задолженно-сти;
- изучить показатели, которые характеризуют дебиторскую задолженность;
- проанализировать систему управления дебиторской задолженности;
- провести анализ дебиторской задолженности компании;
- оценить методы управления дебиторской задолженностью в компании;
- разработать мероприятия, которые направлены на ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности в компании.
В качестве объекта исследования выступает ООО «ПЕТРОШИНА», оценка состояния дебиторской задолженности которого проведен за три по-следних года. Предприятие существует на рынке г. Санкт-Петербурга более 3 лет, занимается оптовой торговлей грузовыми и легковыми автошинами.
В качестве предмета исследования выступает процедура формирования и регулирования отношений с дебиторами компании.
В работе использованы такие методы: способы индукции и дедукции, способы группировки и сравнения, графический метод, индексный метод.
Теоретической базой выпускной квалификационной работы являются труды таких авторов, как: Бережная Е.В., Бобылева А.З., Ермасова Н.Б., Жилкина А.Н. и др.
Структура выпускной квалификационной работы: работа состоит из введения, заключения, трех глав, списка литературных источников и приложений.
В первой главе представлены теоретические аспекты управления деби-торской задолженностью. Раскрыты сущность и классификация дебиторской задолженности, показатели дебиторской задолженности и методы управления ею.
Во второй главе на практических материалах ООО «ПЕТРОШИНА» проведен анализ результатов управления дебиторской задолженностью предприятия. Раскрыта экономическая характеристика предприятия, проведен анализ дебиторской задолженности и методов управления ею.
В третьей главе на основе результатов проведенного анализа во второй главе представлены направления по ускорению оборачиваемости дебиторской задолженности компании. Рассчитана эффективность предложенных мероприятий.

ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………….
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ
ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ………………………………….
1.1. Сущность и классификация дебиторской задолженности……………….
1.2. Показатели, характеризующие дебиторскую задолженность ………….
1.3. Методы управления дебиторской задолженностью …………………….
ГЛАВА 2. УПРАВЛЕНИЕ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ООО «ПЕТРОШИНА» ………………………………………………………
2.1. Экономическая характеристика ООО «ПЕТРОШИНА» ……………….
2.2. Анализ дебиторской задолженности ООО «ПЕТРОШИНА» ………….
2.3. Методы управления дебиторской задолженностью в ООО
«ПЕТРОШИНА»……………………………………………………………….
ГЛАВА 3. МЕРОПРИЯТИЯ, НАПРАВЛЕННЫЕ НА УСКОРЕНИЕ ОБОРАЧИВАЕМОСТИ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ В ООО «ПЕТРОШИНА» ……………………………………………………….
3.1. Изменение организационной структуры предприятия………………….
3.2. Разработка кредитной политики………………………………………….
3.3. Оценка эффективности предложенных мероприятий…………………..
ЗАКЛЮЧЕНИЕ……………………………………………………………….
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ………………………
ПРИЛОЖЕНИЯ……………………………………………………………….

В выпускной работе представлены теоретические и практические аспекты формирования и управления дебиторской задолженностью компании.
В первой главе рассмотрены теоретические аспекты формирования и управления дебиторской задолженность, были сделаны выводы:
- дебиторская задолженность выступает в качестве суммы долгов, кото-рые причитаются любому субъекту хозяйствования со стороны иных субъектов экономики, а вместе с тем граждан, которые являются их должниками, то есть дебиторами;
- большое воздействие на оборачиваемость капитала субъекта хозяйствования, который вложен в оборотные активы, а, в связи с этим, и на финансовую устойчивость субъекта хозяйствования оказывает повышение или снижение размера дебиторской задолженности. Искусство по управлению дебиторской задолженностью состоит в оптимизации ее совокупного размера и обеспечение своевременности инкассации.
Во второй главе проведен анализ управления дебиторской задолженно-стью на примере компании ООО «ПЕТРОШИНА» (занимается оптовой и розничной торговлей автомобильными шинами в г. Санкт-Петербурге и регионах), на основе анализа сделаны выводы:
- рост оборачиваемости дебиторской задолженности на 0,52 раза и сни-жение периода ее погашения в 2015 году на 18,42 дня говорит об улучшении состояния расчетов с дебиторами в отчетном периоде (долги предприятию стали отдавать быстрее) (в 2014 году была также – период погашения умень-шился на 12,88 дня, а оборачиваемость задолженности ускорилась на 0,28 раза);
- положительной оценки заслуживает уменьшение доли сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности в 2014 году на 1,51%, а в 2015 году - на 0,28%. По снижению этого показателя можно судить об уменьшении невозврата долгов дебиторов;
- положительной оценки также заслуживает уменьшение доли дебитор-ской задолженности в общей сумме текущих активов в 2015 году на 0,42% (при этом в 2014 году – на 1,51%);
- анализ предоставил возможность выявить проблему накопления сумм задолженности дебиторов ООО «ПЕТРОШИНА», при все этом в составе за-долженности дебиторов повышается сумма задолженности покупателей компании в размере 18,08%, ее удельный вес был равным 96,54%. В 2015 году в сравнении с 2013 годом было видно повышение суммы дебиторской задолженности на 279 млн.руб., или что составляет 26,7%, по причине моментов во взаимоотношениях с клиентами отрицательного характера.
Были сделаны выводы о необходимости улучшения политики управления дебиторской задолженностью.
В третьей главе были даны рекомендации по улучшению системы управления дебиторской задолженностью:
- с целью улучшения системы управления задолженностью дебито-ров было рекомендовано ООО «ПЕТРОШИНА» улучшить управление еще и кредиторской задолженностью. Для этого было предложено сопоставление сумм задолженностей, проведение их анализа, осуществление системы взаимозачетов, в результате этого сумма дебиторской задолженности сократится на 177 млн. руб.;
- в качестве оперативного мероприятия по управлению дебиторской задолженности было рекомендовано продажа 1% задолженности по системе факторинга, это предоставит возможность снизить сумму дебиторскую задолженность ООО «ПЕТРОШИНА» на 13 млн. руб.;
- на основе результатов проведенного анализа был сделан вывод по поводу необходимости образования успешной политики управления задолженностью дебиторов: о возможности предоставления ценовой скидки покупателям в 4%, если будет производиться оплата раньше определенного договором срока (на условиях 4/10 нетто 30), этим предоставляется с каждой тысячи рублей 57 руб. положительного финансового результата. Все это предоставит возможность снизить сумму дебиторской задолженности на 132 млн. руб.;
- с целью обеспечения улучшения политики управления дебиторской задолженностью ООО «ПЕТРОШИНА» рекомендовалось улучшение кредитной политики, которая будет «умеренно», не слишком жесткой по отношению к покупателям, с данными целями предложено принятие на ставку в штат финансового менеджера;
- прогнозируемые направления улучшения управления дебиторской задолженностью ООО «ПЕТРОШИНА» предоставят возможность возрасти коэффициенту оборачиваемости дебиторской задолженности на 1,75 оборота, а вместе с тем снизить период погашения дебиторской задолженности на 35,1 дня. Это демонстрирует эффективность указанных выше мер по улучшению управления дебиторской задолженностью ООО «ПЕТРОШИНА».

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Конституция Российской Федерации (по состоянию на 2016 год) // Справочная правовая система «Гарант».
2. Гражданский кодекс Российской Федерации [Федер. закон: принят Гос. Думой 16 июл. 1998 г.: по состоянию на 15 июля 2015 г.]. // Справочная правовая система «Гарант».
3. Налоговый Кодекс Российской Федерации: [Федер. закон: принят Гос. Думой 21 дек. 1994 г.: по состоянию на 01 мая 2016 г.] // Справочная правовая система «Гарант».
4. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» [Федер. закон принят 27 сент. 2002 г. (с изм. от 03.07.2016 года №360-ФЗ)] // Справочная правовая система «Гарант».
5. Российская Федерация. Законы. «О бухгалтерском учете» [Федер. закон принят 22 нояб. 2011 г.( с изм. от 23.05.2016 №149-ФЗ.)] // Справочная правовая система «ГАРАНТ»: НПП «Гарант-Сервис», 2016.
6. «О формах бухгалтерской отчетности организаций»: Приказ Минфина Российской Федерации от 02.07.2010 № 66н // Справочная правовая система «ГАРАНТ»: НПП «Гарант-Сервис», 2016.
7. Анализ финансовой отчетности: Учебник / под ред. О.В. Антоновой, М.И. Друцкой, В.И. Ситниковой, В.В. Горбачевой, Т.К. Чугаевой, Т.Л. Лисицкой, Д.Н. Назарова, А.В. Остроухова. - М.: Инфра-М, 2016. - 432с.
8. Бабаев Ю.А., Петров А.М. Теория бухгалтерского учета: Учебник. – М.: Проспект, 2016. – 240с.
9. Басалаева Е.В. Инновации в экономическом анализе, бухгалтерском и управленческом учете как формирование нового подхода к финансовому менеджменту // Международный бухгалтерский учет. – 2015. - №366. – С.34-45.
10. Беспалов М.В. Анализ финансового состояния и финансовых результатов предпринимательских структур: Учебное пособие. – М.: Инфра-М, 2016. – 489с.
11. Бланк И.А. Управление финансовыми ресурсами. - М.: Омега-Л, 2015. - 768с.
12. Бобылева А.З. Управление в условиях неустойчивости финансово-экономической системы. Стратегия и инструменты. - М.: Издательство Московского Университета, 2014. - 224с.
13. Бороненкова С.А., Мельник М.В. Комплексный финансовый анализ в управлении предприятием: Учебное пособие. – М.: Форум, 2016. – 432с.
14. Верст С.В. Комплексный подход к управлению дебиторской задолженности предприятия на современном этапе // Научно-методический электронный журнал Концепт. – 2016. - №6. – С.16-20.
15. Володина А.А. Управление финансами. Финансы предприятий. - М.: Финансы, 2014. - 502с.
16. Вяткин В.И., Гамза В.А., Хэмптон Дж.Дж. Финансовые решения в управлении бизнесом. - 4-е изд. - М.: Юрайт, 2014. - 326с.
17. Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия: Учебник. - М.: Инфра-М, 2015. - 332с.
18. Жулина Е.Г. Управление дебиторской задолженностью в системе методов управления конкурентоспособностью предприятия // Актуальные проблемы управления: теория и практика: Статья в сборнике трудов конференции. – 2016. – С.77-83.
19. Клычова Г.С., Хамидуллин З.З. Дебиторская задолженность: сущность и определение // Бухгалтерский учет в бюджетных и некоммерческих организациях. – 2016. - №16. – С.40-45.
20. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. – 3-е изд. – М.: Проспект, 2016. – 1104с.
21. Незамайкин В.Н., Юрзинова И.Л. Финансовый менеджмент: Учебник. – М.: Юрайт, 2016. – 467с.
22. Неудачин В.В. Реализация стратегии компании. Финансовый анализ и моделирование. – М.: Дело, 2016. – 410с.
23. Погодина Т. В. Финансовый менеджмент: Учебник и практикум. – М.: Юрайт, 2015. – 351с.
24. Пятов М.Л. Бухгалтерский учет и оформление договоров: Учебно-практическое пособие. – М.: Проспект, 2013. – 528с.
25. Рогова Е.М., Ткаченко Е.М. Финансовый менеджмент: Учебник и практикум. – 2-е изд. - М.: Юрайт, 2014. - 542с.
26. Руденко Н.С., Меньшенина А.В. Дебиторская задолженность на предприятии: сущность и функции // Актуальные вопросы экономики региона: анализ, диагностика и прогнозирование: Статься в сборнике трудов конференции. – 2016. – С.457-459.
27. Румянцева Е.Е. Финансовый менеджмент: Учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры. - М.: Юрайт, 2016. - 360с.
28. Синицкая Н.Я. Финансовый менеджмент: Учебник и практикум. – 2-е изд. – М.: Юрайт, 2016. – 213с.
29. Турманидзе Т.У. Финансовый анализ: Учебник. – М.: Юнити-Дана, 2016. – 396с.
30. Фазылов А.М. Сравнительный анализ методов инструмента контроллинга в управлении дебиторской задолженностью предприятия // Конкурентоспособность в глобальном мире: экономика, наука, технологии. – 2016. - №3. – С.224-229.
31. Финансовый менеджмент: Учебник. – 4-е изд. / под ред. Г.Б. Поляка. – М.: Юрайт, 2016. – 456с.
32. Экономика предприятия: Учебник / под ред. Аксенова А.П. - М.: КноРус, 2015. - 352с.
33. Юрьева А.Ю., Шилова Л.Ф. Методика оценки эффективности инвестиций в дебиторскую задолженность // Евразийский научный журнал. – 2016. - №6. – С.16-19.