Управление оборотными активами и краткосрочными обязательствами

ВВЕДЕНИЕ
Финансовое состояние предприятия во многом зависит от оптимальности структуры активов предприятия (соотношения внеоборотных и оборотных активов). Оборотные активы характеризуют вложения в объекты.
Прирост оборотных активов свидетельствует о расширении деятельности предприятия, однако очень важно, за счет каких статей происходит прирост или снижение оборотных средств. Актуальность выбранной темы связана с тем, что совершенствование механизма управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами субъекта хозяйствования выступает в качестве одного из главных факторов повышения экономической эффективности производственно-хозяйственной деятельности на современном этапе развития отечественной экономики.
Цель выпускной квалификационной работы – оценить формирование и использование оборотных активов, а также разработка мероприятий направ-ленных на повышение качества управления оборотными активами и кратко-срочными обязательствами ООО «ТЭС Инжиниринг Групп».
Объект исследования – ООО «ТЭС Инжиниринг Групп».
Предметом исследования являются данные по оборотным активам и краткосрочным обязательствам.
Задачи выпускной работы:
- представить понятие и сущность оборотных активов и краткосрочных обязательств;
- рассмотреть механизм управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами;
- провести анализ состава и структуры оборотных активов и краткосрочных обязательств;
- оценить эффективность управления оборотными активами и кратко-срочными обязательствами;
- разработать мероприятия по повышению качества управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами.
Теоретической и методологической основой выполнения выпускной квалификационной работы явились труды отечественных и зарубежных ученых-экономистов (Бланк И.А., Бочаров В.В., Ковалев В.В., Гиляровская Л.Т., Хорн В., Колас Б.). В работе были использованы законодательные нормативно-правовые акты. Помимо этого, источниками необходимых сведений послужили данные первичного, синтетического и аналитического учета, а вместе с тем и материалы бухгалтерской отчетности ООО «ТЭС Инжиниринг Групп» за 2012-2014 гг.
В выпускной квалификационной работе были использованы методы табличного и графического анализа, методы вертикального и горизонтального анализа финансовой отчетности предприятия, а также метод группировки и классификаций.
Практическая значимость исследования выпускной квалификационной работы состоит в разработке конкретных мероприятий по совершенствованию управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами ООО «ТЭС Инжиниринг Групп».
Выпускная квалификационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений. В первой главе автором рассмотрены теоретические аспекты управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами компании: значение оборотных активов и краткосрочных обязательств в деятельности компании, экономическая сущность управления ими.
Во второй главе автором представляется характеристика субъекта хозяйствования, проведен анализ результатов управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами ООО «ТЭС Инжиниринг Групп», в третьей главе представлены мероприятия по улучшению управления ими.

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ 4
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ АКТИВАМИ И КРАТКОСРОЧНЫМИ ОБЯЗАТЕЛЬСТВАМИ ОРГАНИЗАЦИЙ В СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХ 6
1.1 Понятие, сущность и классификация оборотных активов 6
1.2. Сущность и значение краткосрочных обязательств 9
1.3. Механизм управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами 13
2. АНАЛИЗ ПРАКТИКИ УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ АКТИВАМИ И КРАТКОСРОЧНЫМИ ОБЯЗАТЕЛЬСТВАМИ ООО «ТЭС ИНЖИНИРИНГ ГРУПП» 22
2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия 22
2.2. Анализ состава и структуры оборотных активов и краткосрочных обязательств 26
2.3. Анализ эффективности управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами 36
3. ПУТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ АКТИВАМИ И КРАТКОСРОЧНЫМИ ОБЯЗАТЕЛЬСТВАМИ ООО «ТЭС ИНЖИНИРИНГ ГРУПП» 46
3.1. Разработка мероприятий, направленных на повышение качества управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами 46
3.2. Экономическое обоснование предложенных мероприятий 59
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 65
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 68

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В выпускной квалификационной работе представлены практические и теоретические аспекты управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами.
Было определено, что совершенствование механизма управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами субъекта хозяйствования выступает в качестве одного из главных факторов повышения экономической эффективности производственно-хозяйственной деятельности на современном этапе развития отечественной экономики.
Объектом исследования в работе выступило ООО «ТЭС Инжиниринг Групп» г. Санкт-Петербурга, основное направление деятельности которого – выполнение земляных работ. Результаты анализа показателей деятельности продемонстрировали, что прирост прибыли меньше прироста выручки в 2014 году (соответственно 117,7$3,1%) по причине большого прироста себестоимости и управленческих расходов, это отразилось на снижении рентабельности продаж на 1,5%, которая составила в 2014 году 1,41% (в 2012 году она была само низкой – 0,88%). Следовательно, каждые 100 руб. выручки стали в себе содержать меньше прибыли, что свидетельствует о снижении эффективности деятельности ООО «ТЭС Инжиниринг Групп».
Анализ результатов управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами компании показал следующее:
- на ООО «ТЭС Инжиниринг Групп» большая часть оборотных средств отвлечена на дебиторскую задолженность, что говорит об иммобилизации средств. Следует отметить, что доля дебиторской задолженности повысилась в 2014 году на 30,37% (в 2013 году снизилась на 14,46%), что оценивается как отрицательная структура оборотных активов. Можно сказать, что основная часть оборотных активов (67,78% на конец 2014 года) состоит из дебиторской задолженности, то есть из фактически иммобилизованных из оборота средств, это можно оценить как отрицательную структуру текущих активов;
- наиболее ликвидные активы – денежные средства – в виде средств на расчетных счетах уменьшаются на конец 2014 года на 26,9%, их удельный вес уменьшается на 1,25% на конец периода (в 2013 году он снижался на 18,43%) и составил 17,83%. Это свидетельствует о снижении ликвидности баланса субъекта хозяйствования;
- проведенный анализ эффективности использования всех видов оборотных активов свидетельствует об улучшении их оборачиваемости. Однако отрицательной оценки заслуживает высокий уровень дебиторской задолженности. На предприятии актуальным является управление дебиторской задолженностью, так как ее суммы достаточно большие, а данные оборотные активы – не самые ликвидные;
- анализ эффективности кредиторской задолженности как основной части краткосрочных обязательств позволяет отметить повышение показателей эффективности ее использования. Однако большие суммы задолженности и усиление зависимости ООО «ТЭС Инжиниринг Групп» свидетельствуют о необходимости улучшения управления ею.
Были предложены следующие мероприятий по улучшению управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами:
- анализ дебиторской и кредиторской задолженности за прошедший пе-риод;
- пересмотр кредитной политики по отношению к покупателям (была выявлена большая убыточность существующей скидки в 3% и было предложено применение мене убыточной скидки в 1%);
- ранжирование контрагентов в реестре платежей;
- планирование дебиторской и кредиторской задолженности;
- автоматизация управления дебиторской и кредиторской задолженно-стью.
показатели оборачиваемости имеют тенденцию к улучшению после ука-занных мероприятий:
- всех оборотных активов – на 0,89 раз;
- дебиторской задолженности – на 0,22 раз;
- запасов – на 11,27 раз;
- кредиторской задолженности – на 0,9 раз.
При этом нужно отметить, что возрастает прибыль на рубль оборотных средств в размере 0,51 руб., также снижается зависимости предприятия от кредиторской задолженности, что свидетельствует о повышении финансовой устойчивости ООО «ТЭС Инжиниринг Групп» в будущем.
Все выше изложенное свидетельствует об эффективности предложенных мероприятий по управлению оборотными активами и краткосрочными обязательствами.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Российская Федерация. Законы. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть первая [федер. закон: принят Гос. Думой 31 июля 1998 г.: по состоянию на 17 мая 2015 г.] // Справочно-правовая система «Гарант».
2. Российская Федерация. Законы. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая [федер. закон: принят Гос. Думой 31 июля 1998 г.: по состоянию на 17 мая 2015 г.] // Справочно-правовая система «Гарант».
3. Российская Федерация. Законы. О бухгалтерском учете: [федер. закон: принят Гос. Думой 06 декабря 2011 г.: по состоянию на 04 ноября 2014 г.] // Справочно-правовая система «Гарант».
4. Приказ Минфина РФ «Об утверждении Положения по бухгалтер-скому учету «Отчет о движении денежных средств» (ПБУ 23/2011)» от 02.02.2011 № 11н // Российская газета. - 2011. - № 87.
5. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации», ут¬вержденное приказом Минфина РФ от 6 июля 1999 г. № 43н (ПБУ 4/99) // Справочно-правовая система «Гарант».
6. О формах бухгалтерской отчетности организаций: Приказ Минфина Российской Федерации от 02.07.2011 № 66н // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. - 2011. - № 35.
7. Бадмаева С.М. Бухгалтерский учет и анализ. – СПб.: Питер, 2015. – 512с.
8. Бобылева А.З. Управление в условиях неустойчивости финансово-экономической системы. Стратегия и инструменты. – М.: Издательство Московского Университета, 2013. – 224с.
9. Брусов П.Н. Финансовый менеджмент. Финансовое планирование. – М.: КноРус, 2013. – 232с.
10. Бригхэм Ю.Ф., Хьюстон Дж.А. Финансовый менеджмент: Экс-пресс-курс. – 7-е изд. – СПб.: Питер, 2013. – 592с.
11. Брусов П.Н., Филатова Т.В. Финансовый менеджмент. Финансовое планирование. – М.: КноРус, 2015. – 232с.
12. Воронина М.В. Финансовый менеджмент: Учебник. – М.: Дашков и К, 2015. – 400с.
13. Вяткин В.И., Гамза В.А., Хэмптон Дж.Дж. Финансовые решения в управлении бизнесом. – 4-е изд. – М.: Юрайт, 2014. – 326с.
14. Гладкий А.В. Бюджет предприятия: делаем сами на компьютере. – М.: Рид Групп, 2012. – 272с.
15. Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, прогноз: Учебник. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: Юрайт, 2015. – 496с.
16. Данилин В.И. Финансовый менеджмент. Категории, задачи, тесты, ситуации: Учебное пособие. – М.: Проспект, 2015. – 370с.
17. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: ДиС, 2014. – 144с.
18. Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ пред-приятия: учебник. – М.: Инфра-М, 2012. – 332с.
19. Ионова Ю.Г., Леднев В.А., Андреева М.Ю. Финансовый менедж-мент: Учебник. – М.: Синергия, 2015. – 288с.
20. Казакова Н.А. Финансовый анализ: Учебник и практикум . – М.: Юрайт, 2015. – 540с.
21. Карпов А.В. Стратегическое управление и эффективное развитие бизнеса. – М.: Результат и качество, 2015. – 528с.
22. Карпов А.Е. Бюджетирование как инструмент управления. – М.: Результат и качество, 2015. – 440с.
23. Ковалев В.В. Управление финансовой структурой фирмы. – М.: Проспект, 2015. – 258с.
24. Мицек С.А. Краткосрочная финансовая политика на предприятии: Учебное пособие. – М.: КноРус, 2015. – 244с.
25. Незамайкин В.Н., Юрзинова И.Л. Финансовый менеджмент: Учебник. – М.: Юрайт, 2014. – 478с.
26. Погодина Т.В. Финансовый менеджмент: Теория и практика. – М.: Юрайт, 2015. – 352с.
27. Роберт С. Хиггинс, Раймерс М. Финансовый менеджмент. Управление капиталом и инвестициями. – М.: Вильямс, 2013. – 464с.
28. Рогова Е.М., Ткаченко Е.М. Финансовый менеджмент: Учебник и практикум. – 2-е изд. – М.: Юрайт, 2015. – 542с.
29. Румянцева Е.Е. Финансы организации: финансовые технологии управления предприятием: учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2013. – 459с.
30. Теплова Т.В. Эффективный финансовый директор: Учебное посо-бие. – М.: Юрайт, 2015. – 508с.
31. Финансовый менеджмент: Учебник. – 4-е изд. / под ред Г.Б. Поляка. – М.: Юрайт, 2015 . – 464с..
32. Финансы: Учебник / под ред. Романовского М.В. – М.: Юрайт-Издат, 2014. – 590с.