Анализ и оценка устойчивости предприятия в условиях инфляции на примере ООО.

ВВЕДЕНИЕ

Анализ финансового состояния в рыночной экономике составляет важную часть информационного обеспечения для принятия управленческих решений руководством предприятий. В получении подробной информации о финансовой ситуации в компании, ее деятельности заинтересованы практически все субъекты рыночных отношений: собственники, акционеры, инвесторы, аудиторы, банки и иные кредиторы, биржи, поставщики и покупатели, страховые компании и рекламные агентства.
Теоретической и методологической основой дипломной работы послужили многие положения, изложенные в трудах российских ученых экономистов и финансистов, таких как: О.В. Ефимова, В.В. Ковалев, Г.В. Савицкая, Е.С. Стоянова, А.Д. Донцова, Н.А. Никифорова, Л.Т. Гиляровская, В.Р. Банк, В.М. Глазунов, П. Ревенко и т.д.
Целью исследования является осуществление анализа и прогнозирования развития финансового состояния предприятия в условиях инфляции при помощи эконометрического и статистического аппарата.
Задачами исследования являются:
1. Исследование понятийного аппарата и экономическое содержание категории финансового состояние предприятия;
2. Исследование современного методологического аппарата оценки финансовой устойчивости;
3. Рассмотреть особенности анализа финансового состояния под влиянием инфляционной компоненты;
4. Проведения анализа имущественного состояния, ликвидности и платежеспособности предприятия;
5. Проведения анализа финансовой устойчивости, деловой активности, прибыли и рентабельности предприятия;
6. Исследование возможностей повышение финансовой устойчивости предприятия посредством оптимизации источников финансовых запасов и повышения эффективности использования собственного капитала;
7. Составление прогноза финансовой устойчивости предприятия с учетом уровня инфляции;
Предметом исследования является совокупность теоретических, методических и практических вопросов анализа финансового состояния коммерческого предприятия и его изменения в результате реализации определенного объема операций в процессе хозяйственной деятельности.
Объектом исследования выступает ОАО "Бердский хлебокомбинат".
Методологической и теоретической основой дипломного исследования послужили научные труды отечественных и зарубежных ученых в области бухгалтерского учета, экономического анализа и управления, законодательные и нормативные акты Российской Федерации.
Практическая значимость результатов исследования заключается в том, что применение на практике полученных результатов исследования по решению методических задач анализа финансового состояния предприятия позволит принимать обоснованные управленческие решения по выявлению внутрихозяйственных резервов, направленных на улучшение финансового состояния предприятия. Сделанные рекомендации будут содействовать совершенствованию системы планирования и управления ресурсами предприятия.
Исследована взаимосвязь между реализацией основной цели предприятия — увеличение рентабельности и его финансовым состоянием. Предложена регрессионная модель для оценки соразмерности прироста рентабельности продаж и изменения финансового состояния предприятия в результате реализации определенного объема операций в процессе хозяйственной деятельности. Также методом экстраполяции построена полиномиальная функция, при помощи которой была составлена трендовая модель зависимости величины рентабельности продаж от временной компоненты с учетом инфляции.
В заключении изложены основные выводы и предложения по результатам проведенного исследования.
 

ОГЛАВЛЕНИЕ
ВВЕДЕНИЕ 3
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ В УСЛОВИЯХ ИНФЛЯЦИИ 6
1.1. Понятие и сущность финансовой устойчивости в рыночной экономике 6
1.2. Исследование методик оценки финансовой устойчивости 10
1.3. Влияние инфляции на финансовую устойчивость предприятия 16
2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ОАО "Бердский хлебокомбинат" 21
2.1. Характеристика хозяйственной деятельности ОАО "Бердский хлебокомбинат" 21
2.2. Анализ финансово - экономической деятельности предприятия ОАО "Бердский хлебокомбинат" 25
2.3. Определение и оценка интегрального показателя финансовой устойчивости 36
3. ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ 42
3.1 Построение многофакторных регрессионных моделей рентабельности, обеспечивающую устойчивую деятельность предприятия 42
3.2 Прогнозирование показателей финансовой устойчивости с учетом инфляции 50
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 53
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 58
ПРИЛОЖЕНИЕ 62


 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Абдукаримов, И. Т. Анализ финансового состояния и финансовых результатов [Текст] : учеб.пособие / И. Т. Абдукаримов, М. В. Беспалов. – М. : ИНФРА-М, 2012. – 215 с.
2. Бадмаева Д.Г. Платежеспособность коммерческой предприятии: финансовый анализ//"Аудиторские ведомости", N 1, январь 2012 г. - 10 с.
3. Бланк И.А. Словарь-справочник финансового менеджера. — К.:«Ника-Центр» , 1998. — 480 с. — (Серия «Библиотека финансового менеджера»; Вып 1) .
4. Бобылева А. З. Финансовый менеджмент. Проблемы и решения [Текст] : учебник / под ред. А. З. Бобылевой. –М. : Юрайт, 2013. – 903 с.
5. Бутрин А.Г., Ковалев А.И. Управление оборотными средствами в цепи поставок промышленного предприятия // Экономический анализ: теория и практика. – 2012. - 3. – С. 52 – 57.
6. Веретенникова О.Б., Лаенко О.А. Оценка эффективности использования оборотного капитала хозяйствующих субъектов // Управленец. – 2012. - 11-12. – С. 52 - 55.
7. Веретенникова О.Б., Лаенко О.А. Сущность оборотного капитала предприятия и его классификация // Вестник Омского университета. Серия: Экономика. – 2013. - 2. – С. 178 – 183.
8. Глазунов М.И. Концепция собственных оборотных средств // Экономический анализ: теория и практика. – 2010. - 11. – С 61 – 67.
9. Грачева М.Е. Анализ собственных оборотных средств и рабочего капитала // Аудит и финансовый анализ. – 2012. - 6. – С. 133 – 138.
10. Гурко В.Б. Анализ финансового состояния предприятии (пособие)/ООО "ЮрСпектр", 2012. - 53 с.
11. Данилин В.Н., Данилина Е.И. О новой концепции воспроизводства оборотного капитала в современных условиях хозяйствования // Проблемы современной экономики. – 2013. - 1. – С. 43 – 46.
12. Ефимова О.В. Финансовый анализ: современный инструментарий для принятия экономических решений. Учебник. – 3-е изд., испр. и доп. – М. : Издательство «Омега-Л», 2010 . – 351 с.
13. Жилкина, А. Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия [Текст] : учебник /А. Н. Жилкина. – М. : ИНФРА-М, 2013. – 332 с.
14. Зобова Е.В. Источники финансирования оборотного капитала предприятия // Социально-экономические явления и процессы. – 2012. - 11. – С. 83 – 87.
15. Киреева Н.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Социальные отношения, 2007. – 512 с.
16. Кирьянова, З. В. Анализ финансовой отчетности [Текст] : учебник / З. В. Кирьянова, Е. И.Сидорова. – 2-е изд., испр. и доп. – М. : Юрайт, 2013. – 428 с.
17. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. - М.: Проспект, 2010. - 1024 с.
18. Ковалева А.М., Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы фирмы. - М.: Инфра-М, 2007. - 522 с.
19. Кочетков Е. П. Мониторинг признаков финансово-экономической неустойчивости предприятии - условие сохранения бизнеса. // Эффективное антикризисное управление. 2 (71). 2013 С. 100-106.
20. Кочетков Е. П. Финансово-экономическая устойчивость: теоретические аспекты оценки и управления // Эффективное антикризисное управление. 2 (65). 2012 с. 116-120.
21. Лапуста М.Г., Мазурина Т.Ю. Финансы предприятий. - М.: Альфа-Пресс, 2009. - 640 с.
22. Лапуста М.Г., Мазурина Т.Ю., Скамай Л.Г. Финансы организаций (предприятий). – М.: Инфра-М, 2012. – 575 с.
23. Мазур И. И., Шапиро В. Д., Ольдерогге Н. Г. и др. Управление проектами. М.: Омега-Л. 2010 - 960 с.
24. Нечай М. Г. Антикризисное управление финансовой устойчивостью предприятий с учетом внешних и внутренних факторов: Дис… канд. экон. наук: 08.00.10. Томск. 2009 С. 11-12.
25. Павлова Ю.А. Экономические аспекты развития системы управления оборотными средствами предприятий // Экономические науки. – 2012. - 81. – С. 167 – 171.
26. Петухов Д. В. Антикризисное управление. М.: Инфра-М. 2008 - 142 с.
27. Пласкова Н.С. Экономический анализ. - М.: Эксмо, 2007. - 704 с.
28. Попова Р.Г., Самонова И.Н., Добросердова И.И. Финансы предприятий. - СПб.: Питер, 2010. - 208 с.
29. Ревуцкий Л.Д. Понятия и показатели ценности и стоимости предприятий // Вестник машиностроения. - 2009. - 5. - С. 81 - 87.
30. Рогова, Е. М. Финансовый менеджмент [Текст] : учебник / Е. М. Рогова, Е. А. Ткаченко. –М. : Юрайт, 2012. – 540 с.
31. Романовский М.В. Корпоративные финансы / Под ред. М.В. Романовского. - СПб.: Бизнес-Пресса, 2012. – 592 с.
32. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия//М.: Инфра-М, 2009. — 536 с. 5-е изд., перераб. и доп.
33. Савчук В.П. Диагностика предприятия: поддержка управленческих решений/М.: Бином.Лаборатория знаний, 2010, 175с.
34. Семенова О.Ю. Подходы к эффективному управлению оборотными средствами предприятия // Международный журнал экспериментального образования. – 2012. - 8. – С. 280.
35. Тихомиров Е.Ф. Финансовый менеджмент. Управление финансами предприятия. - М.: Академия, 2010. - 384 с.
36. Толпегина О.А., Толпегина Н.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Юрайт, 2014. – 672 с.
37. Трачук В. А., Воробьев А. А. (2012). Управление кризисом современной предприятии с позиций стратегического и проектного менеджмента// Актуальные проблемы социально-экономического развития России. Т. 4. С. 26-37.
38. Трачук В. А., Воробьев А. А. (2013). Обеспечение непрерывности бизнеса как важная часть антикризисного управления промышленным предприятием // Экономические науки. 87. С. 229-234.
39. Чернова В.Э., Шмулевич Т.В. Анализ финансового состояния предприятия/Учебное пособие. - 2-е изд. - СПб.: СПбГТУРП, 2012. - 95 с.
40. Шуляк П.Н. Финансы предприятий. - М.: Дашков и Ко, 2013. - 620 с.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Абдукаримов, И. Т. Анализ финансового состояния и финансовых результатов [Текст] : учеб.пособие / И. Т. Абдукаримов, М. В. Беспалов. – М. : ИНФРА-М, 2012. – 215 с.
2. Бадмаева Д.Г. Платежеспособность коммерческой предприятии: финансовый анализ//"Аудиторские ведомости", N 1, январь 2012 г. - 10 с.
3. Бланк И.А. Словарь-справочник финансового менеджера. — К.:«Ника-Центр» , 1998. — 480 с. — (Серия «Библиотека финансового менеджера»; Вып 1) .
4. Бобылева А. З. Финансовый менеджмент. Проблемы и решения [Текст] : учебник / под ред. А. З. Бобылевой. –М. : Юрайт, 2013. – 903 с.
5. Бутрин А.Г., Ковалев А.И. Управление оборотными средствами в цепи поставок промышленного предприятия // Экономический анализ: теория и практика. – 2012. - № 3. – С. 52 – 57.
6. Веретенникова О.Б., Лаенко О.А. Оценка эффективности использования оборотного капитала хозяйствующих субъектов // Управленец. – 2012. - № 11-12. – С. 52 - 55.
7. Веретенникова О.Б., Лаенко О.А. Сущность оборотного капитала предприятия и его классификация // Вестник Омского университета. Серия: Экономика. – 2013. - № 2. – С. 178 – 183.
8. Глазунов М.И. Концепция собственных оборотных средств // Экономический анализ: теория и практика. – 2010. - № 11. – С 61 – 67.
9. Грачева М.Е. Анализ собственных оборотных средств и рабочего капитала // Аудит и финансовый анализ. – 2012. - № 6. – С. 133 – 138.
10. Гурко В.Б. Анализ финансового состояния предприятии (пособие)/ООО "ЮрСпектр", 2012. - 53 с.
11. Данилин В.Н., Данилина Е.И. О новой концепции воспроизводства оборотного капитала в современных условиях хозяйствования // Проблемы современной экономики. – 2013. - № 1. – С. 43 – 46.
12. Ефимова О.В. Финансовый анализ: современный инструментарий для принятия экономических решений. Учебник. – 3-е изд., испр. и доп. – М. : Издательство «Омега-Л», 2010 . – 351 с.
13. Жилкина, А. Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия [Текст] : учебник /А. Н. Жилкина. – М. : ИНФРА-М, 2013. – 332 с.
14. Зобова Е.В. Источники финансирования оборотного капитала предприятия // Социально-экономические явления и процессы. – 2012. - № 11. – С. 83 – 87.
15. Киреева Н.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Социальные отношения, 2007. – 512 с.
16. Кирьянова, З. В. Анализ финансовой отчетности [Текст] : учебник / З. В. Кирьянова, Е. И.Сидорова. – 2-е изд., испр. и доп. – М. : Юрайт, 2013. – 428 с.
17. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. - М.: Проспект, 2010. - 1024 с.
18. Ковалева А.М., Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы фирмы. - М.: Инфра-М, 2007. - 522 с.
19. Кочетков Е. П. Мониторинг признаков финансово-экономической неустойчивости предприятии - условие сохранения бизнеса. // Эффективное антикризисное управление. №2 (71). 2013 С. 100-106.
20. Кочетков Е. П. Финансово-экономическая устойчивость: теоретические аспекты оценки и управления // Эффективное антикризисное управление. №2 (65). 2012 с. 116-120.
21. Лапуста М.Г., Мазурина Т.Ю. Финансы предприятий. - М.: Альфа-Пресс, 2009. - 640 с.
22. Лапуста М.Г., Мазурина Т.Ю., Скамай Л.Г. Финансы организаций (предприятий). – М.: Инфра-М, 2012. – 575 с.
23. Мазур И. И., Шапиро В. Д., Ольдерогге Н. Г. и др. Управление проектами. М.: Омега-Л. 2010 - 960 с.
24. Нечай М. Г. Антикризисное управление финансовой устойчивостью предприятий с учетом внешних и внутренних факторов: Дис… канд. экон. наук: 08.00.10. Томск. 2009 С. 11-12.
25. Павлова Ю.А. Экономические аспекты развития системы управления оборотными средствами предприятий // Экономические науки. – 2012. - № 81. – С. 167 – 171.
26. Петухов Д. В. Антикризисное управление. М.: Инфра-М. 2008 - 142 с.
27. Пласкова Н.С. Экономический анализ. - М.: Эксмо, 2007. - 704 с.
28. Попова Р.Г., Самонова И.Н., Добросердова И.И. Финансы предприятий. - СПб.: Питер, 2010. - 208 с.
29. Ревуцкий Л.Д. Понятия и показатели ценности и стоимости предприятий // Вестник машиностроения. - 2009. - № 5. - С. 81 - 87.
30. Рогова, Е. М. Финансовый менеджмент [Текст] : учебник / Е. М. Рогова, Е. А. Ткаченко. –М. : Юрайт, 2012. – 540 с.
31. Романовский М.В. Корпоративные финансы / Под ред. М.В. Романовского. - СПб.: Бизнес-Пресса, 2012. – 592 с.
32. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия//М.: Инфра-М, 2009. — 536 с. 5-е изд., перераб. и доп.
33. Савчук В.П. Диагностика предприятия: поддержка управленческих решений/М.: Бином.Лаборатория знаний, 2010, 175с.
34. Семенова О.Ю. Подходы к эффективному управлению оборотными средствами предприятия // Международный журнал экспериментального образования. – 2012. - № 8. – С. 280.
35. Тихомиров Е.Ф. Финансовый менеджмент. Управление финансами предприятия. - М.: Академия, 2010. - 384 с.
36. Толпегина О.А., Толпегина Н.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Юрайт, 2014. – 672 с.
37. Трачук В. А., Воробьев А. А. (2012). Управление кризисом современной предприятии с позиций стратегического и проектного менеджмента// Актуальные проблемы социально-экономического развития России. Т. 4. С. 26-37.
38. Трачук В. А., Воробьев А. А. (2013). Обеспечение непрерывности бизнеса как важная часть антикризисного управления промышленным предприятием // Экономические науки. №87. С. 229-234.
39. Чернова В.Э., Шмулевич Т.В. Анализ финансового состояния предприятия/Учебное пособие. - 2-е изд. - СПб.: СПбГТУРП, 2012. - 95 с.
40. Шуляк П.Н. Финансы предприятий. - М.: Дашков и Ко, 2013. - 620 с.