Анализ финансового состояния предприятия

Сущность экономического анализа заключается в знании методов и владением прие-мами данной темы в современных условиях рыночной экономики, особенно для предпри-нимательских организаций, которые, осуществляя предпринимательскую деятельность, стремятся при ограниченности используемых ресурсов максимизировать получение прибы-ли. На практике принятие решения, направленного на достижение поставленной цели - это сравнительная оценка конкурирующих, альтернативных курсов действий и выбор варианта, который в наибольшей степени отвечает целям организации, а это невозможно осуществить, не владея приемами и методами экономического анализа деятельности организации.
Произошедшие за последнее десятилетие коренные экономические преобразования резко изменили характер функционирования российских предприятий.

Введение 4
Теоретическая часть 6
Аналитическая часть 11
1 Анализ имущественного положения предприятия 11
1.1 Общая оценка имущественного положения предприятия 11
1.2 Анализ внеоборотных (долгосрочных) активов 13
1.3 Анализ наличия состава и структуры текущих активов 15
2 Анализ пассивов предприятия 19
2.1 Общая оценка капитала, вложенного в имущество 19
2.2 Анализ обеспеченности предприятия собственными средствами используе-мых для формирования внеоборотных активов 20
2.3 Оценка величины собственных оборотных средств 20
3 Анализ финансового состояния предприятия 22
3.1 Анализ показателей финансовой устойчивости 22
3.1.1 Расчет и анализ показателей финансовой устойчивости 22
3.2 Анализ показателей ликвидности 23
3.2.1 Анализ ликвидности баланса 23
3.2.2 Оценка коэффициентов ликвидности 24
3.3 Сводные показатели, характеризующие финансовую устойчивость и ликвид-ность предприятия 25
4 Анализ финансовых результатов деятельности предприятия 27
4.1.1 Анализ динамики прибыли 27
4.2 Факторный анализ прибыли 28
4.2.1 Исходные и расчетные данные для факторного анализа прибыли 30
4.3 Расчет показателей рентабельности средств (источников) и капитала (имуще-ства) предприятия 30
4.3.1 Расчет показателей рентабельности 30
4.4 Расчет рентабельности производственных ресурсов 31
4.5 Расчет показателей деловой активности 32
4.5.1 Показатели деловой активности 32
4.6 Анализ запаса финансовой устойчивости (зона безубыточности) 34
5 Банкротство 36
Заключение 37
Литература 38

Налоговый орган: Межрайонная Инспекция Федеральной налоговой Службы России №17 по Санкт-Петербургу
Сведения Росстата
ОКПО: 08626377
ОКАТО: 40277 - Колпинский, Город Санкт-Петербург
ОКТМО: 40343000000
ОКФС: 41 - Смешанная российская собственность с долей федеральной собственности
Основной вид деятельности: 72.19 - Научные исследования и разработки в области естественных и технических наук прочие.

2. Понятие, значение и методы финансового анализа

В современных условиях, когда повышается самостоятельность предприятий в принятии и реализации управленческих решений, а также степень их экономической и юридической ответственности за результаты финансово-хозяйственной деятельности, возрастает и роль финансового анализа в жизни предприятий.
Анализ финансового состояния предприятия является существенным и непременным элементом управления предприятием и важнейшим блоком в системе финансового анализа, значение процедур которого обязательно для любого экономиста (финансиста).
...

Введение

Сущность экономического анализа заключается в знании методов и владением приемами данной темы в современных условиях рыночной экономики, особенно для предпринимательских организаций, которые, осуществляя предпринимательскую деятельность, стремятся при ограниченности используемых ресурсов максимизировать получение прибыли. На практике принятие решения, направленного на достижение поставленной цели - это сравнительная оценка конкурирующих, альтернативных курсов действий и выбор варианта, который в наибольшей степени отвечает целям организации, а это невозможно осуществить, не владея приемами и методами экономического анализа деятельности организации.
Произошедшие за последнее десятилетие коренные экономические преобразования резко изменили характер функционирования российских предприятий.
...

Теоретическая часть
1. Характеристика предприятия
Полное юридическое наименование: Акционерное Общество «НИИЭФА им. Д.В.Ефремова»
Юридический адрес: 196641, Г САНКТ-ПЕТЕРБУРГ, PП МЕТАЛЛОСТРОЙ, ДОРОГА НА МЕТАЛЛОСТРОЙ, 3 
Руководитель: ВАНИН АЛЕКСЕЙ ВАЛЕРЬЕВИЧ
Уставной капитал: 2618.6 млн.руб.
ОГРН: 1137847503067
ИНН: 7817331468
КПП: 781701001
Дата постановки на учёт: 26.12.2013
Налоговый орган: Межрайонная Инспекция Федеральной налоговой Службы России №17 по Санкт-Петербургу
Сведения Росстата
ОКПО: 08626377
ОКАТО: 40277 - Колпинский, Город Санкт-Петербург
ОКТМО: 40343000000
ОКФС: 41 - Смешанная российская собственность с долей федеральной собственности
Основной вид деятельности: 72.19 - Научные исследования и разработки в области естественных и технических наук прочие.

1.1 Общая оценка имущественного положения предприятия

Для изучения размещения средств в имущество предприятия, динамики стабильности и состава имущества, его структура составляется аналитическая таблица 1.1.
Таблица 1.1 Характеристика имущественного положения предприятия

Показатели
Номер строки
Код строки в форме № «Бухгалтер-ский баланс»
Сумма, тыс. руб.
Измене
ние за год, (+, -)

Темп прироста, %, (+,-)

Удельный вес в источниках средств предприятия, %

на начало года
на конец года

на начало года

на конец года

1
2
3
4
5
6
7
8
9
Имущество предприятия – всего
В том числе:

01

I.
...

2.1 Общая оценка капитала, вложенного в имущество

Создание и приращение имущества предприятия осуществляется за счет собственного и заемного капитала, характеристика источников которого представлена в пассиве бухгалтерского баланса предприятия. Оценка состава и структуры источников собственных и заемных средств (собственного и заемного капитала), вложенных в имущество предприятия дается на основании данных таблицы 2.1.1.

Таблица 2.1.1 Оценка капитала, вложенного в имущество предприятия

Показатели
Номер строки
Код строки в форме № «Бухгалтер-ский баланс»
Сумма, тыс. руб.
...

2.3 Оценка величины собственных оборотных средств находящихся в обороте предприятия

Для анализа величины собственных оборотных средств, находящихся в обороте предприятия, составляется следующая аналитическая таблица 2.3.1.
Таблица 2.3.1 Оценка обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами

Показатели
Номер строки
Код строки в форме № «Бухгалтер-ский баланс»
Сумма, тыс. руб.
Измене-ние за год,
(+, -)

Темп прироста, %, (+,-)

на начало года
на конец года

1
2
3
4
5
6
7
Капитал и резервы

Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал

Собственные акции, выкупленные у акционеров

Собственный капитал (стр. 01 – стр. 02 – стр. 03)

Внеоборотные активы

Долгосрочные обязательства

Дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев

Величина собственных оборотных средств (стр. 04 – стр. 05 – стр.+ стр. 06 + стр.
...

Таблица 3.1.1 Расчет и анализ показателей финансовой устойчивости

Показатели
Номер строки
Код строки в форме № «Бухгалтер-ский баланс»
Сумма, тыс. руб.
Измене-ние за год,
(+, -)

на начало года
на конец года

1
2
3
4
5
6
Капитал и резервы, тыс. руб.
01
1300
2970316

3100226

129910

Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал, тыс. руб.

02

-

-

-

-
Собственные акции, выкупленные у акционеров, тыс. руб.
03
-

-

-

-
Собственный капитал, тыс. руб. (стр. 01 – стр. 02 – стр. 03)
04
-

2970316

3100226

129910

Валюта баланса, тыс. руб.
05
1700
5580607
5988218
407611
Коэффициент автономии (стр. 04: стр. 05)
06
-
0,53
0,52
-0,01
Долгосрочные обязательства, тыс. руб.
07
1400
-

69342

69342

Краткосрочные обязательства, тыс. руб.
08
1500
2610291
2818650
208359
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств ((стр. 08 + стр. 07): стр. 04)
09
-
0,88
0,93
0,05
Оборотные средства, тыс. руб.
...

3.2.1 Анализ ликвидности баланса

Для определения ликвидности баланса составляется таблица 3.2.1

Таблица 3.2.1 Анализ ликвидности баланса

Актив
Сумма, тыс. руб.
Пассив
Сумма, тыс. руб.
Платежныйизлишек илинедостаток

Наначало года
Наконец года

Наначало года
Наконец года
Наначало года
Наконец года
Наиболее ликвидные активы(А1)
212108
827613
Наиболее срочные обязательства (П1)
-
-
-212108
-827613

Быстрореализуемые активы(А2)
1446112
1601381
Краткосрочные (П2)
2610291
2818650
1164179
1217269

Медленно реализуемы активы (А3)
2983241
2488204
Долгосрочные обязательства (П3)
-
69342
-2983242
-2418862

Труднореализуемые активы (А4)
939146
1071020
Наиболее срочные обязательства (П4)
2970316
3100226
2031170
2029206

Баланс
5580607
5988218
Баланс
5580607
5988218
212108
827613

Ликвидность денег означает способность денег участвовать в немедленном приобретении товара или других благ.
...

3.2.2 Оценка коэффициентов ликвидности

Расчет показателей ликвидности приведен в таблице 3.2.2

Таблица 3.2.2 Расчет коэффициентов ликвидности

Показатели
Номер строки
Рекомендуемые значения
Значение
Изменение за период (+ -)
Темп прироста. %, (-*--)

Наначало года
Наконец года

Коэффициент абсолютной ликвидности

01

>0,2-0,25

0,05
0,20
0,15
300
Коэффициент быстрой ликвидности
02
>0,7-0,8
0,6
0,25
-0,35
-58,33
Коэффициент текущей ликвидности
03
2,0-2,5
2,14
2,12
-0,02
-0,93

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть кредиторской задолженности предприятия может погасить немедленно за счет средств на различных счетах в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по счетам с дебиторами. Этот показатель не должен быть меньше 0,2.
...

3.3 Сводные показатели, характеризующие финансовую устойчивость и ликвидность предприятия

Таблица 3.3.1 Сводные показатели

Показатели
Номер строки
Рекомендуемое значение
Наначало периода
Наконец периода
Изменение за период, (+.-)
Темп роста. %, (+.-)
Обоснование
Коэффициент абсолютной ликвидности
01
> 0,20-0,25
0,05
0,20
0,15
400
табл. 3.2.2.
Коэффициент быстрой ликвидности
02
>0,7-0,8
0,6
0,25
-0,35
41,66
табл. 3.2.2.
Коэффициент текущей ликвидности
03
2,0-2,5
2,14
2,12
-0,02
99,06
табл. 3.2.2.
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
04
<1,0
0,88
0,93
0,05
105,68
табл. 3.1.1.
Коэффициент маневренности собственных средств
05
>0,5

1,17

0,19

0,02
111,76

табл. 3.1.1.
Коэффициент обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами
0
>0,3

0,75

0,75

0
100
табл. 3.1.1.

Значение коэффициента абсолютной ликвидности, которое равное 0,20 говорит о высокой платежеспособности предприятия в рамках немедленного покрытия расходов.
...

Таблица 4.1.1 Анализ динамики прибыли отчетного года.

Показатели
Номер строки
Предыдущий год
Отчетный год
Изменение (+,-)

сумма, тыс. руб.
% к итогу
сумма, тыс. руб.
% к итогу
сумма, тыс. руб.
...

4.2 Факторный анализ прибыли
На изменение прибыли от реализации товаров (работ, услуг) в отчетном году по сравнению с предыдущим годом оказывают влияние следующие факторы:
а) цены на реализованные товары (продукцию, работы) и тарифы на оказываемые услуги.
Влияние на прибыль от реализации товаров, работ, услуг, цен.
△Пр(Ц) = Qрф - Qрф(Цпр), (4.2.1)
где Qрф, Qрф(Цпр) – Соответственно объемы реализованной продукции в отчетном году в фактических ценах и ценах предшествующего года, тыс. руб.
b) себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг с включение ком-мерческих и управленческих расходов;
Влияние на прибыль себестоимости (включая коммерческие и управленческие расхо-ды)
△Пр(с) = Ср(Спр) – Срф, (4.2.2.)
где Ср(Спр), Срф – соответственно себестоимость фактически реализованной продук-ции, товаров, работ, услуг по себестоимости предшествующего года и фактической себесто-имости отчетного года, тыс. руб.
...

Таблица 4.2.1 Исходные и расчетные данные для факторного анализа прибыли

Показатели

Предшеству-ющий год
Фактический объем реализованной продукции в отчетном году

По ценам и себестоимости предшествующего года
По ценам и себестоимости отчетного года
1
2
3
4
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за вычетом НДС, акцизов и аналогичных платежей), тыс. руб.
3183097
3536774
5770924
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.
2828845
3143161
5285691
Коммерческие расходы, тыс. руб.
80862
89847
164684
Управленческие расходы, тыс. руб.
-
-
-
Прибыль (убыток) от реализации продукции, тыс. руб.
273389
303766
320549

1. Влияние на прибыль от реализации товаров, работ, услуг цен
Идет отрицательная тенденция, так как они уменьшили прибыль на 1386593 тыс. руб. Можно сказать, что данные цены не выгодны для увеличения прибыли от реализации товаров, работ, услуг.
△Пр(Ц) = 5770924-3536774=2234150 тыс. руб.

1. Бороненкова, С.А. Комплексный финансовый анализ в управлении предприятием: Учебное пособие / С.А. Бороненкова, М.В. Мельник. - М.: Форум, 2018. - 15 c.
2. Герасимова, Е.Б. Финансовый анализ. Управление финансовыми операциями: Учеб-ное пособие / Е.Б. Герасимова, Д.В. Редин. - М.: Форум, 2018. - 432 c.
3. Григорьева, Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, прогноз: Учебник / Т.И. Григорьева. - Люберцы: Юрайт, 2016. - 486 c.
4. Ендовицкий, Д.А. Финансовый анализ: Учебник / Д.А. Ендовицкий, Н.П. Любушин, Н.Э. Бабичева. - М.: КноРус, 2018. - 16 c.
5. Жарковская, Е.П. Финансовый анализ деятельности коммерческого банка: Учебник / Е.П. Жарковская. - М.: Омега-Л, 2018. - 128 c.
6. Киреева, Н.В. Экономический и финансовый анализ: Учебное пособие / Н.В. Кире-ева. - М.: Инфра-М, 2018. - 368 c.