Оксана очень помогла со сложным курсовым проектом по анализу рынка корпоративных облигаций. Руководитель был очень требовательный, но она справилась, причем оперативно и грамотно. Высокопрофессиональный специалист!
Информация о работе
Подробнее о работе
Вложения организации в ценные бумаги и анализ их эффективности
- 27 страниц
- 2019 год
- 24 просмотра
- 0 покупок
Гарантия сервиса Автор24
Уникальность не ниже 50%
Фрагменты работ
1.Теоретические аспекты финансовых вложений
1.1. Понятие, виды и сущность финансовых вложений
Финансовые вложения – это форма использования свободных средств для эффективной их реализации. Данные вложения осуществляются в:
фондовые инструменты, приносящие доход (акции, облигации);
денежные инструменты (депозитные сертификаты);
уставные фонды предприятий, осуществляющих совместную деятельность для того, чтобы получать прибыль и расширять сферу финансового влияния.
В бухгалтерском учете финансовые вложения регулируются ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений». Выделяют следующие виды финансовых вложений: краткосрочные вложения – это вложения на срок менее одного года; долгосрочные вложения – это вложения на срок более одного года.
Основной целью долгосрочных финансовых вложений является вложение для получения прибыли и приобретения контроля над другими предприятиями. Для тог, чтобы проанализировать структуру долгосрочных финансовых вложений, необходимо:
Изучить виды активов;
Изучить воспроизводственную структуру долгосрочных вложений в основной капитал по производственным объектам.
Анализ финансовых вложений и оценка их эффективности Основные задачи анализа финансовых вложений:
проанализировать направления долгосрочных финансовых вложений;
проанализировать их состав и структуру;
проанализировать источники финансирования;
оценить эффективность долгосрочных финансовых вложений.
Анализ эффективности финансовых вложений помогает в оценке прибыльности финансовых ресурсов, которые вовлечены в проектные работы. Показателями эффективности финансовых вложений являются показатели: прибыльности; платежеспособности; финансовой устойчивости.
Для оценки потенциала финансовых вложений используют следующие процедуры:
Оценивают привлекательность региона и отрасли;
Анализируют финансовое состояние предприятия-эмитента и его инвестиционную привлекательность;
Анализируют объемы продаж, ликвидность, уровень риска инструментов, условия допуска к торгам фондовой биржи и сроки погашения;
Оценивают условия эмиссии инструментов.
Среди особенностей оценки эффективности долгосрочных финансовых вложений выделяют:
В основании лежит принцип сравнения эффективности вложенных инвестиций в проектные мероприятия;
Инвестиционный проект реализуется при помощи двух взаимосвязанных процессов:
вложение инвестиций при создании проекта и получение доходов от вложенных инвестиций;
Объектом финансового анализа являются платежные потоки, которые характеризуют вышеперечисленные процессы в виде последовательных операций;
В конечном итоге подводятся вычисления по расходам и доходам;
Дисконтирование – это процесс, который обратен процедуре начисления сложного процента.
При оценке эффективности долгосрочных финансовых вложений, необходимо учесть, что существуют и определенные риски.
1.1. Понятие, виды и сущность финансовых вложений
Финансовые вложения – это форма использования свободных средств для эффективной их реализации. Данные вложения осуществляются в:
фондовые инструменты, приносящие доход (акции, облигации);
денежные инструменты (депозитные сертификаты);
уставные фонды предприятий, осуществляющих совместную деятельность для того, чтобы получать прибыль и расширять сферу финансового влияния.
В бухгалтерском учете финансовые вложения регулируются ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений». Выделяют следующие виды финансовых вложений: краткосрочные вложения – это вложения на срок менее одного года; долгосрочные вложения – это вложения на срок более одного года.
Основной целью долгосрочных финансовых вложений является вложение для получения прибыли и приобретения контроля над другими предприятиями.
...
1.2. Ценные бумаги: понятие и виды
Ценными бумагами являются документы, соответствующие установленным законом требованиям и удостоверяющие обязательственные и иные права, осуществление или передача которых возможны только при предъявлении таких документов (документарные ценные бумаги).
Ценными бумагами признаются также обязательственные и иные права, которые закреплены в решении о выпуске или ином акте лица, выпустившего ценные бумаги в соответствии с требованиями закона, и осуществление и передача которых возможны только с соблюдением правил учета этих прав в соответствии со статьей 149 настоящего Кодекса (бездокументарные ценные бумаги).
Гражданский кодекс подразделяет ценные бумаги на такие виды как:
• предъявительскими (ценными бумагами на предъявителя);
• ордерными;
• именными.
Предъявительской является документарная ценная бумага, по которой лицом, уполномоченным требовать исполнения по ней, признается ее владелец.
...
2.1.Общая характеристика организации
ООО «Система Комплексного Строительства» - молодая, основанная в 2004 г, успешно развивающаяся компания, одним из видов деятельностью которой является производство искусственного камня под торговой маркой «Vilit».
Специалистами компании был разработан широкий ассортимент декоративного облицовочного камня, постоянно пополняющийся новыми фактурами и цветовой гаммой.
Все изделия обладают высокими эксплуатационными качествами: прочность, долговечность, морозостойкость, их характеристики сопоставимы с натуральным камнем.
Технология вибролитья позволяет обеспечить внешнюю выразительность, многообразие форм и рельефов изделий. Богатая цветовая гамма (с возможностью подбора практически любого цвета по желанию заказчика) обеспечивается применением светостойких окрашивающих пигментов. Все это в совокупности позволяет создавать неповторимый дизайн фасада зданий, ландшафта участка.
...
Анализ финансовых вложений и оценка их эффективности Основные задачи анализа финансовых вложений:
проанализировать направления долгосрочных финансовых вложений;
проанализировать их состав и структуру;
проанализировать источники финансирования;
оценить эффективность долгосрочных финансовых вложений.
Анализ эффективности финансовых вложений помогает в оценке прибыльности финансовых ресурсов, которые вовлечены в проектные работы. Показателями эффективности финансовых вложений являются показатели: прибыльности; платежеспособности; финансовой устойчивости.
Для оценки потенциала финансовых вложений используют следующие процедуры:
Оценивают привлекательность региона и отрасли;
Анализируют финансовое состояние предприятия-эмитента и его инвестиционную привлекательность;
Анализируют объемы продаж, ликвидность, уровень риска инструментов, условия допуска к торгам фондовой биржи и сроки погашения;
Оценивают условия эмиссии инструментов.
...
3.1. Оценка эффективности финансовых вложений
ООО «Система Комплексного Строительства» на сегодняшний день является крупной торговой фирмой. Предприятие обладает достаточно большим объемов финансовых вложений, так что есть возможность оценить их доходность.
Таблица 4 - Показатели доходности финансовых вложений ООО «Система Комплексного Строительства» за 2016-2017 гг.
...
3. Предложения по повышению эффективности финансовых вложений на примере ООО « Комплексного строительства»
3.1. Оценка эффективности финансовых вложений
ООО «Система Комплексного Строительства» на сегодняшний день является крупной торговой фирмой. Предприятие обладает достаточно большим объемов финансовых вложений, так что есть возможность оценить их доходность.
Таблица 4 - Показатели доходности финансовых вложений ООО «Система Комплексного Строительства» за 2016-2017 гг.
...
Заключение
Финансовые вложения представляют собой один из вариантов инвестирования средств с целью получения дохода.
Зачастую финансовые вложения являются завуалированной помощью, особенно среди взаимозависимых или аффилированных лиц (причем, не только в виде беспроцентных займов, но и в виде увеличения уставного капитала, приобретения дебиторской задолженности и пр.).
В любом случае следует отметить многообразие видов, форм и структур финансовых вложений, что соответственно сказывается на порядке их отражения в учете организации.
К финансовым вложениям относят инвестиции организаций в государственные ценные бумаги (облигации и другие долговые обязательства), в ценные бумаги и уставные капиталы других организаций, а также предоставленные другим организациям займы на территории Российской Федерации и за ее пределами.
Аналитический учет долго- и краткосрочных финансовых вложений ведут по видам вложений (паи, акции, облигации и др.
...
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 № 51-ФЗ (ред. от 28.12.2016)
2. Налоговый кодекс Российской Федерации (НК РФ) от 31 июля 1998 года № 146-ФЗ (ред. от 01.07.2016) (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.07.2016)
3. Федеральный закон «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» от 25.02.1999 № 39-ФЗ (последняя редакция)
4. Аникина И.Д. Формирование инвестиционного портфеля предприятия: методические аспекты// Вестник Волгоградского государственного университета. Серия 3. Экономика. Экология. — 2015. — №1 (18). – C. 145-153
5. Анесянс С.А. Основы функционирования рынка ценных бумаг. – М.: Контур, 2016 г., 267 с.
6. А.И. Басова «Основы функционирования рынка ценных бумаг», Москва 2016 г, 88 с.
7. Барыкин С. Е. Методика формирования инвестиционной программы распределительной сетевой компании// Аудит и финансовый анализ. — 2016. – №1. – 48 с.
8. Бердникова Т.Б. Рынок ценных бумаг и биржевое дело: Учебное пособие. — М.: ИНФРА-М, 2016, 270 c.
9. Бланк И.А. Инвестиционный менеджмент. – М.: Эльга, Ника-Центр, 2015 г. – 220 с.
10. Вахрин П.И., Нешитой А.С. Финансы: Учебник для вузов.-3-е изд., перераб. и доп.-М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко»,2016, 206 с.
11. Гаврилова А. Н. Финансы организаций (предприятий): учебное пособие /А.Н. Гаврилова, А. А. Попова. -4-е изд. -М.: КНОРУС, 2010. -606с.
12. Деева, А.И. Инвестиции: учебное пособие / А.И. Деева. — М.: Изд-во «Экзамен», 2015. – 436 с.
13. Инвестиции: учебное пособие / Под ред. В.В. Ковалева.- М.: Проспект, 2016. – 360 с.
14. Инвестиции: Учеб. пособие /Под ред. М.В. Чиненова. – М.: КноРус, 2017. – 368 с.
15. Исмагулова Д. М., Айдаралиева А. А. Понятие инвестиций и их роль в экономике // Молодой ученый. — 2016. — №7. Т.1. — С. 83-86.
16. Мандрон В. В., Бузаева О. А. Оценка инвестиционной политики и инвестиционной деятельности банков в России // Актуальные вопросы науки и практики XXI века (в области естественных и тех- нических наук): III Междунар. науч.-практ. конф. (27–30 ноября 2016 г.). – Нижневартовск: Изд. центр «Наука и практика», 2016. – 96 с.
17. Мандрон В. В., Никонец О. Е. Финансовый рынок и устойчивость кредитных организаций: про- блемы действующей системы // Вестник НГИЭИ. – 2017. – № 3 – 70 с.
18. Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учебник для вузов.-М.: Финансы, ЮНИТИ,2015, 367 с.
19. Сладкевич М.С., Маковецкий М.Ю. Развитие финансового рынка как фактор повышения конкурентоспособности в условиях трансформации экономики Российской Федерации / Современная экономика: актуальные вопросы, перспективы развития: Сборник научно-практической конференции «НПК – 2016» (1 декабря 2016 г.). – Омск, 2016. – С. 189–196.
20. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.cbr.ru/
Форма заказа новой работы
Не подошла эта работа?
Закажи новую работу, сделанную по твоим требованиям
