Хотя автор не очень коммуникабельна, но работа была выполнена на 5. Да много было недостатков в оформлению, и пришлось прилично переделать, но к самой работе нет вопросов и сделана очень хорошо. Так что кому нужна работа по дисциплине Экономическая оценка инвестиций, могу советовать данного автора.
Информация о работе
Подробнее о работе
курсовой проект "Методы формирования инвестиционного портфеля организации"
- 51 страниц
- 2020 год
- 10 просмотров
- 2 покупки
Гарантия сервиса Автор24
Уникальность не ниже 50%
Фрагменты работ
ВВЕДЕНИЕ
Современный российский рынок ценных бумаг начал развиваться только в начале 90-х гг. толчком к его становлению стал процесс интенсивного акционирования государственных и кооперативных предприятий в ходе их разгосударствления и приватизации. В настоящее время на российском рынке ценных бумаг в основном обращаются акции, облигации и векселя, развивается и рынок производных финансовых инструментов. Наибольшие объемы торгов на российском рынке ценных бумаг приходятся именно на акции корпоративных предприятий.
В настоящее время инвестиции являются одним из основных факторов развития экономики в целом. Ценные бумаги являются важным объектом инвестирования. Как правило, вложения осуществляются не в одну, а в ряд ценных бумаг, который и образует портфель, а подобного рода инвестирование называют портфельным.
При анализе эффективности финансовых портфельных инвестиций в большинстве случаев доходы и расходы по ним не могут быть определены однозначно, что существенно затрудняет решение проблемы формирования рациональных инвестиционных стратегий. Существующие теории оптимизации дают возможность описать множество так называемых эффективных портфелей и далее выбрать портфель с максимальным доходом при ограничениях на риск или минимизировать риск портфеля при заданной доходности.
Актуальность исследования заключается в практическом применении современных метрик к составлению и оптимизации портфелей ценных бумаг применительно к российскому рынку, создании инструмента, позволяющего получить объективную информацию о возможностях инвестирования.
Формирование портфеля финансовых инвестиций осуществляется с учетом оценки инвестиционных качеств отдельных финансовых инструментов. В процессе их отбора в формируемый портфель учитываются следующие основные факторы: тип портфеля финансовых инвестиций, формируемый в соответствии с его приоритетной целью; необходимость диверсификации финансовых инструментов портфеля; необходимость обеспечения высокой ликвидности портфеля. Сформированный с учетом изложенных факторов портфель финансовых инвестиций должен быть оценен по соотношению уровня доходности, риска и ликвидности с тем, чтобы убедиться в том, что по своим параметрам он соответствует тому типу портфеля, который определен целями его формирования.
Целью курсового проекта является исследование методов формирования инвестиционного портфеля.
В соответствие с поставленной целью решаются следующие задачи:
- изучить понятие портфеля ценных бумаг и его классификацию;
- проанализировать методы формирования портфеля ценных бумаг;
- изучить основные принципы формирования инвестиционного портфеля.
Объектом исследования являются акции российских компаний, которые торгуются на российском фондовом рынке.
Предметом исследования выступают методы, используемые для построения эффективных границ портфеля.
Структурно данная работа состоит из введения, заключения и трех глав, в которых решаются выше перечисленные задачи.
Теоретическую базу исследования фондового рынка составили труды отечественных и зарубежных специалистов, научные публикации, нормативные документы и электронные сайты.
В работе применялись учебники из библиотечного фонда института, электронно - библиотечная система IPRbooks, учебники с «Консультант плюс», электронные журналы и официальные сайты. В моем курсовом проекте наиболее часто встречается учебник А.И. Уколова «Портфельное инвестирование», а также В.М. Аскинадзи «Портфельные инвестиции». В них наиболее полно описана сущность, принципы, виды и методы формирования инвестиционного портфеля.
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ 4
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФОРМИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПОРТФЕЛЯ 6
1.1 Инвестиционный портфель: сущность, цели 6
1.2 Характеристика и виды портфелей инвестиций. Особенности управления ими 8
1.3 Основные принципы и этапы формирования инвестиционного портфеля 12
1.4 Особенности формирования инвестиционного портфеля в нефтегазодобывающих предприятиях 17
2 МЕТОДЫ ФОРМИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПОРТФЕЛЯ ОРГАНИЗАЦИИ 19
2.1. Модель Гарри Марковица 19
2.2. Модель Блека 27
2.3. Индексная модель Шарпа 27
2.4 Формирования инвестиционного портфеля по методу Гарри Марковица 30
3 РАСЧЕТ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА ПО БУРЕНИЮ СКВАЖИНЫ 37
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 47
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 49
Объектом исследования являются акции российских компаний, которые торгуются на российском фондовом рынке.
Предметом исследования выступают методы, используемые для построения эффективных границ портфеля.
Структурно данная работа состоит из введения, заключения и трех глав, в которых решаются выше перечисленные задачи.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Аскинадзи В.М. Портфельные инвестиции / В.М. Аскинадзи, В.Ф. Максимова - М.: Московская финансовая промышленная академия, 2014. - 62с.
2. Бердникова Д.В. Рынок ценных бумаг: прошлое, настоящее, будущее / Т.Б. Бердникова. - М.: ИНФРА-М, 2016. - 395с.
3. Берзон Н.И., Дорошин Д.И. Особенности применения показателей эффективности финансовых инвестиций / Финансы и кредит, 2014. - № 14. - 33c.
4. Бирюкова О.В. Экономическая сущность и финансово-экономическое содержание инвестиций / Актуальные проблемы гуманитарных и естественных наук. 2014. № 10 122 c.
5. Буренин Д.В. Рынок ценных бумаг и производных финансовых инструментов / А.Н. Буренин. - 3-е изд., доп. - М.: Науч. техн. о-во им. С.И. Вавилова, 2015. - 418с.
6. Лисица М.И. Модели и алгоритмы финансового инвестирования // Учебное пособие / Москва, 2014.
7. Лялин В. А., Воробьев П. В. Рынок ценных бумаг: учебник /Лялин В. А. - 2-е изд., перераб. и доп.- М.: ПРОСПЕКТ, 2014. – 400 с.
8. Сайт Московской межбанковской валютной биржи [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.micex.ru/marketdata/quotes
9. Мазикова Е.В., Юманова Н.Н. Инвестиции банков в ценные бумаги: сущностный аспект и тенденции развития в современных условиях // Экономические и социальные перемены: факты, тенденции, прогноз. 2015. - № 6 (42)- 202 c.
10. Островская М.Е., Дьякова Ю.Н. Финансовые инвестиции в условиях экономической нестабильности / Экономика и управление: проблемы, решения. 2015. - № 11, 231 c.
11. Садовникова Н.А., Богданов Е.А. Построение кривой безразличия инвестора / Символ науки, 2016. № 1-1 (13), 177 c.
12. Садовникова Н.А., Дарда Е.С. Методология организации статистического наблюдения за затратами финансовых организаций / Е.С. Дарда, Н.А. Садовникова: монография - Ярославль: Изд-во МНЭПУ, 2016. - 187 с.
13. Уколов, А.И. Портфельное инвестирование: Учебное пособие / А.И. Уколов – М.: Директ-Медиа, 2014. – 448 с.
14. Цепенок Я.А. Управление портфелем ценных бумаг на предприятии. - М.: Лаборатория книги, 2015 - 100с.
15. Шарп У., Александер Г., Бэйли Дж. Инвестиции / У. Шарп, Г. Александер, Дж. Бэйли – М.: ИНФРА-М, 2014 – 848 с.
16. Ширинская Е. Б., Пономарева Н. А., Купчинский В. А. Финансово-Аналитическая служба в банке. Практическое пособие. / Е. Б. Ширинская. - М.: ФКБ-ПРЕСС. 2014 г. - 144 с.
17. GAZP Акции Газпром [Электронный ресурс] - https://quote.rbc.ru/ticker/59256
18. Динамика котировок цен акции Лукойла [Электронный ресурс] - https://quote.rbc.ru/ticker/59315
19. Динамика котировок цен акций Роснефти [Электронный ресурс] - https://bcs-express.ru/kotirovki-i-grafiki/rosn
20. Динамика котировок цен акций Сбербанка [Электронный ресурс] - https://bcs-express.ru/kotirovki-i-grafiki/sber
Официальный сайт Сбербанка [Электронный ресурс] - https://www.sberbank.ru/ru/person
21. Применение теории Марковица [Электронный ресурс]- https://cyberleninka.ru/article/n/primenenie-teorii-markovitsa-k-portfelyu-mehanicheskih-torgovyh-sistem
22. Сайт Московской межбанковской валютной биржи [Электронный ресурс] - http://www.micex.ru/marketdata/quotes
23. Совершенствование управления инвестиционными проектами на промышленных предприятиях [Электронный ресурс] - http://masters.donntu.org/2016/iem/shukina/library/article5.htm
24. Формирование инвестиционного портфеля [Электронный ресурс] - http://www.bankmib.ru/1133.html
25. Этапы формирования инвестиционного портфеля [Электронный ресурс] - http://www.bankmib.ru/1134
Форма заказа новой работы
Не подошла эта работа?
Закажи новую работу, сделанную по твоим требованиям
