Оглавление
Введение 4
1 Теоретические основы кризисов на рынке ценных бумаг 6
1.1. Содержание и классификация фондових кризисов 6
1.2.Виды и причины возникновения биржевых кризисов 9
1.3.Государственное регулирование рынка ценных бумаг России 15
2. Анализ биржевых кризисних ситуаций 20
2.1 Оценка современного фондового рынка в России 20
2.2 Анализ кризисной ситуации в Альфа-банке 25
3. Мероприятия по развитию рынка ценных бумаг 30
Заключение 35
Список литературы 37
...
Введение 2
1. Теоретические основы рейтинговой оценки ценных бумаг 4
1.1. Рейтинг ценных бумаг. Рейтинговые агентства и структура оценки 4
1.2. Основные методы оценки 6
2. Методология оценки структурированных ценных бумаг(акции+опциона) 11
2.1. Опцион на акции компании 11
2.2. Нормативно-правовые основы 21
3. Оценка структурированных ценных бумаг (акции+опциона) 26
Заключение 29
Список литературы 31
...
Вариант 7 контрольной работы по дисциплине «Рынок ценных бумаг»
Тема «Стоимость, доходность и риск ценных бумаг»
Задача 1. Известно, что прибыль, приходящаяся на акцию 150 рублей, стандартная процентная ставка 10%, ежегодный прирост прибыли 8%. Рассчитайте стоимость акции по формуле вечной ренты и по формуле Гордона.
Задача 2. Рассчитайте стоимость акции с учетом дивидендной политики предприятия-эмитента, если прибыль, приходящаяся на акцию 250 рублей, размер дивиденда в расчете на одну акцию – 100 рублей, стандартная процентная ставка 20%, рентабельность предприятия 30%.
Задача 3. Рассчитайте стоимость облигации номиналом 500 рублей, срок до погашения которой три года, , ежегодный процент по купонным выплатам 20%, стандартная процентная ставка 10%.
Задача 4. Инвестор приобрел облигацию по цене 70% от номинала, а через 1 месяц продал ее по цене 80% от номинала. Номинал облигации составляет 600 рублей. Чему равен доход инвестора от покупки и последующей продажи облигации (без учета налогообложения)?
Задача 5. Рассчитайте годовую доходность операции с акциями: цена приобретения 500 рублей, цена продажи 600 рублей, выплаченный дивиденд составляет 50 рублей, длительность операции 8 месяцев (240 дней).
Задача 6. Рассчитайте годовую доходность операции, используя схему сложного процента: дисконтная облигация приобретена за 100 дней до погашения, продана за 60 дней до погашения, процентная ставка в момент приобретения 20%, в момент продажи 25%.
Задача 7. Оценить среднюю доходность (за пять лет) и риск финансовых вложений в каждый из двух видов акций на основе исходных данных о динамике их доходностей.
Компания Динамика доходности акций компаний
А 4% 6% 8% 10% 12%
В 3% 4% 4% 5% 4%
Задача 8. На основе исходных данных задачи 7 рассчитайте коэффициент корреляции между динамикой доходностей двух активов и оцените ожидаемую доходность, риск и эффективность трех инвестиционных портфелей со следующими удельными весами двух активов: а) А = 0,3; B = 0,7;б) А = 0,5; B = 0,5; в) А = 0,7; B = 0,3
...
Вариант 8 контрольной работы по дисциплине «Рынок ценных бумаг»
Тема «Стоимость, доходность и риск ценных бумаг»
Задача 1. Известно, что прибыль, приходящаяся на акцию 300 рублей, стандартная процентная ставка 20%, ежегодный прирост прибыли 5%. Рассчитайте стоимость акции по формуле вечной ренты и по формуле Гордона.
Задача 2. Рассчитайте стоимость акции с учетом дивидендной политики предприятия-эмитента, если прибыль, приходящаяся на акцию 150 рублей, размер дивиденда в расчете на одну акцию – 120 рублей, стандартная процентная ставка 25%, рентабельность предприятия 30%.
Задача 3. Рассчитайте стоимость облигации номиналом 600 рублей, срок до погашения которой два года, , ежегодный процент по купонным выплатам 30%, стандартная процентная ставка 20%.
Задача 4. Инвестор приобрел облигацию по цене 60% от номинала, а через 2 месяца продал ее по цене 80% от номинала. Номинал облигации составляет 500 рублей. Чему равен доход инвестора от покупки и последующей продажи облигации (без учета налогообложения)?
Задача 5. Рассчитайте годовую доходность операции с акциями: цена приобретения 1000 рублей, цена продажи 1200 рублей, выплаченный дивиденд составляет 200 рублей, длительность операции 10 месяцев (300 дней).
Задача 6. Рассчитайте годовую доходность операции, используя схему сложного процента: дисконтная облигация приобретена за 300 дней до погашения, продана за 200 дней до погашения, процентная ставка в момент приобретения 30%, в момент продажи 35%.
Задача 7. Оценить среднюю доходность (за пять лет) и риск финансовых вложений в каждый из двух видов акций на основе исходных данных о динамике их доходностей.
Компания Динамика доходности акций компаний
А 5% 6% 7% 10% 12%
В 2% 3% 4% 5% 6%
Задача 8. На основе исходных данных задачи 7 рассчитайте коэффициент корреляции между динамикой доходностей двух активов и оцените ожидаемую доходность, риск и эффективность трех инвестиционных портфелей со следующими удельными весами двух активов: а) А = 0,2; B = 0,8;б) А = 0,5; B = 0,5; в) А = 0,8; B = 0,2
...
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ 3
1 ФОНДОВАЯ БИРЖА: ЕЕ РОЛЬ, ОСНОВНЫЕ УЧАСТНИКИ И СДЕЛКИ 5
1.1 Исторические аспекты, основные этапы развития фондовых бирж 5
1.2 Отечественная практика рассматриваемого вопроса 10
1.3 Зарубежная практика рассматриваемого вопроса 18
1.4 Современное состояние фондового рынка 26
1.5 Анализ статистических данных. Корреляционно–регрессионный анализ 34
ВЫВОД ПО ТЕОРЕТИЧЕСКОЙ ЧАСТИ 41
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 42
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 43
...
ПЛАН
ВВЕДЕНИЕ 3
ГЛАВА 1. КОРПОРАТИВНОЕ УПРАВЛЕНИЕ КАК СПОСОБ ЗАЩИТЫ ИНТЕРЕСОВ АКЦИОНЕРОВ И ИНВЕСТОРОВ 4
ГЛАВА 2. «АКТИВИЗМ АКЦИОНЕРОВ» КАК ЯВЛЕНИЕ В МИРОВОЙ ПРАКТИКЕ КОРПОРАТИВНОГО УПРАВЛЕНИЯ 5
ГЛАВА 3. «АКТИВИЗМ АКЦИОНЕРОВ»: РОССИЙСКАЯ ПРАКТИКА 8
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 10
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 10
...
Содержание
Введение 3
1 Теоретические понятия о рынке ценных бумаг 5
1.1 Рынок ценных бумаг в системе финансовых отношений 5
1.2 Место и функции рынка ценных бумаг в системе рынков 10
1.3 Характеристика основных показателей оценки портфельных инвестиций 12
2 Основные модели формирования портфеля ценных бумаг 14
2.1 Модель Г.Марковица 14
2.2 Индексная модель У.Шарпа 17
2.3 Модель АРТ 20
3 Сущность и проблемы в процессе оптимизации и моделирования портфелей ценных бумаг 23
3.1 Оптимизация и моделирование портфелей ценных бумаг 23
3.2 Актуальные проблемы моделирования и оптимизации портфелей ценных бумаг 28
Заключение 31
Список использованных источников 33
...
ВВЕДЕНИЕ
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ СТРАТЕГИЧЕСКОГО УПРАВЛЕНИЯ ПОРТФЕЛЕМ ЦЕННЫХ БУМАГ
1.1. Сущность портфельного инвестирования и принципы формирования и диверсификации портфеля ценных бумаг
1.2. Виды инвестиционных стратегий
2. ТЕНДЕНЦИИ И ПЕРСПЕКТИВЫ ПОРТФЕЛЬНОГО ИНВЕСТИРОВАНИЯ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ НА ПРИМЕРЕ ОПИФ РЫНОЧНЫХ ФИНАНСОВЫХ ИНСТРУМЕНТОВ «АЛЬФА-КАПИТАЛ ГЛОБАЛЬНЫЙ БАЛАНС»
2.1. Анализ стратегического управления портфелем
2.2. Перспективные направления для инвестирования на рынке ценных бумаг в 2020 году
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ И ЛИТЕРАТУРЫ
...
Оглавление
Введение 3
1. Базовый стандарт деятельности по управлению ценными бумагами 4
2. Базовый стандарт совершения брокером операций на финансовом рынке 5
3. Сегрегация активов 6
4. Перспективы введения фидуциарной ответственности 7
5. Ведение института инвестиционных советников и его влияние на брокеридж 8
6. Введение пропорционального принципа регулирования брокерской деятельности 11
Заключение 13
Список использованных источников 14
...
Введение
1. Теоретические основы рынка государственных ценных бумаг
1.1.Понятие ценных бумаг как элемента фондового рынка
1.2. Сущность и виды государственных ценных бумаг
1.3. Зарубежный опыт формирования рынка государственных ценных бумаг
2. Состояние рынка государственных ценных бумаг РФ в 2015-2020 г.г.
2.1. Структура российского рынка государственных ценных бумаг
2.2. Тенденции развития государственных ценных бумаг
2.3. Регулирование рынка облигаций федерального займа
3. Перспективы развития рынка государственных ценных бумаг
3.1. Пути развития рынка государственных ценных бумаг
3.2. Рекомендации по формированию портфеля государственных ценных бумаг
3.3. Расчет эффективности предложенных рекомендаций
Заключение
Список использованных источников и литературы
...
ВВЕДЕНИЕ
Глава 1. Основы формирования и управления портфелем ценных бумаг
1.1. Сущность портфеля ценных бумаг и его виды
1.2.Стратегия и тактика управления портфелем ценных бумаг. Классификация инвестиционных стратегий
1.3. Оценка эффективности процессов формирования и управления портфелем ценных бумаг
Глава 2. Анализ формирования и управления портфелем ценных бумаг ООО «Управляющая Компания «Еврофинанс Капитал»
2.1. Основные сведения о деятельности ООО «Управляющая Компания «Еврофинанс Капитал»
2.2. Описание существующих процессов формировании управления портфелем ценных бумаг ООО «Управляющая Компания «Еврофинанс Капитал»
2.3. Оценка эффективности формирования и управления портфелем ценных бумаг ООО «Управляющая Компания «Еврофинанс Капитал»
Глава 3. Рекомендации по совершенствованию процессов формирования и управления портфелем ценных бумаг ООО «Управляющая Компания «Еврофинанс Капитал»
3.1. Направления оптимизации процессов формирования и управления портфелем ценных бумаг
3.2. Рекомендации по применению стресс-тестирования
3.3. Оценка эффективности предлагаемых рекомендаций
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ И ЛИТЕРАТУРЫ
ПРИЛОЖЕНИЯ
...
